Tesla将大砍用量 国内SiC本梦比面临大修正

近期纯电动车（BEV）龙头Tesla预告，因为成本考量，将降低第三类半导体碳化矽（SiC）用量达75%。供应链业者表示，截至目前为止，市场仍无法知道Tesla的具体减量方法，但却严重冲击国内资本市场信心，恐对SiC本梦比大比例修正。

第三类半导体业者指出，即使Tesla的SiC采用的是IDM厂包括意法半导体（STM）、英飞凌（Infenion）等业者的产品，与国内SiC供应链目前仍处于平行线状况。但是，Tesla预告大砍SiC用量，国际IDM厂受影响有限，国内供应链却笼罩低气压。

眼下，国际IDM厂仍维持供不应求状态，包括车用、一阶供应商（Tier 1）先前即签定合约绑料，这代表SiC成长的趋势不变；Tesla预告砍单，对IDM厂目前无具体影响，因为诸多新产能的长期合约早已绑定。而且，当下亚洲现货代理，仍难看到IDM厂的SiC基板流通。

但是，国内SiC厂虽没与Tesla有交集，其未来发展梦想、诸多是构建在Tesla电动车大量采用SiC的趋势上，当Tesla预告大减量，也大砍国内资本市场对国内SiC业者的未来憧憬。

即使Tesla大减SiC用量、供应链初步整理出3个可能方向，其一是透过SiC尺寸缩小来减量，其二可能是混搭成长快速的氮化镓（GaN）；近年来，GaN在车内的直流对直流（DC-DC）、车载充电（OBC）表现愈发明显。其三，乃干脆用最具成本效益的SiC混搭绝缘栅双极晶体管（IGBT）方案。

供应链业者坦言，目前国内供应链仍无法有效判断，Tesla将采用何种方案？各方都在搜集任何可能数据，但，确定的是SiC用量将大减，若采SiC尺寸缩小来减量、得拉高其伏特数，这将更考验当下SiC生产技术。

国内厂目前还没追上国际IDM厂、现下门槛又将拉升？这使整个国内SiC供应链弥漫着观望潮，尤其是相关业者的品质、生存力开始被用放大镜检视；相较过往只要谈到SiC就令资本市场高度期待、共携未来，氛围大不同。

业者进一步指出，尤其最关键的SiC长晶领域，目前只有山东天岳一家上市，还有一长串的长晶厂排队等上市、以募得充裕资金持续扩大规模。如今Tesla大砍料号角一吹，资本市场开始严格检视这些欲上市的SiC长晶厂，这恐使业者上市之路难度增加，也可能影响后续的发展。

实际上，Tesla公布大砍SiC用量后，整个国内SiC供应链运作亦无太大差异，最大的不同在于资本市场信心受挫、观望度愈来愈高。否则SiC长、切、磨、抛的相关设备仍是短缺。国内SiC基板在年初涨价、产能被预订一空后，亦未因Tesla的公布而有松动。

供应链业者指出，半年前国内政府即针对SiC新进者透过审批来控管，促使产业链运作秩序拉升，去除生产不出、却漫天砍价抢单的问题，眼见成效在跨入2023年展现；如今却由Tesla下战帖给已在供应链的国内SiC业者。

目前国内SiC长晶代表包括天岳、天科等，垂直整合包括三安，车厂投入最具代性以比亚迪为主，其它包括华为、吉利等均积极布局。

责任编辑：张兴民