三星有望成为NVIDIA第二大HBM4供应商

据韩媒Chosun Biz援引业界消息，三星电子与NVIDIA针对2026年第六代高带宽存储器（HBM4）的供应协商已接近尾声。三星有望成为NVIDIA第二大HBM4供应商，供应占比将超过30%。这标志着三星在HBM3E市场遭遇挫折后，试图通过HBM4市场重振其地位。

韩国业内人士透露，三星提供的HBM4样品已被NVIDIA搭载至下一代人工智能（AI）加速器Rubin平台，并正在进行品质认证的最后阶段。若满足NVIDIA的性能要求，三星的供应量预计将超过美光。与此同时，SK海力士仍将是NVIDIA HBM4的最大供应商，供应比例接近70%。

据朝鲜日报和Herald经济等韩媒报道，SK海力士正向NVIDIA供应2万至3万片HBM4最终样品，并进行最终版本修订。一旦完成，SK海力士将正式启动HBM4的量产供应。韩国业界预计，若SK海力士的产能扩张计划明朗化，或将与NVIDIA展开进一步协商。

相比之下，美光的供应占比不足10%。据韩媒Newdaily援引广发证券消息，美光因重新设计HBM4产品结构，出货时间可能推迟至2027年。不过，美光财务长Mark Murphy近日在投资银行RBC Capital Markets主办的会议上透露，2026年的HBM3E和HBM4供应量已全部售罄，HBM4预计从2026年第二季度开始出货。

总体来看，NVIDIA在HBM4时代的供应链结构正逐步明确。SK海力士稳居主供应商地位，三星则有望重新回归关键角色，而美光短期内的影响力较为有限。未来，各厂商的量产进度和良率表现将成为影响NVIDIA HBM4供应链的关键因素。