每日椽真：电子业上肥下瘦明显 | 面板厂618期待落空

今天有两则值得留意的景气消息。一是台积电3大客户传出砍单与延后拉货消息，市场可能开始涌现第3季旺季不旺，台积电将下修全年营收展望杂音。二是NB供应链传出，广达积极抢单，目前已拿下某大NB品牌2023年电竞机种代工全数订单，此一动作多少透露NB供应链对2023年的看法并不乐观。

12寸订单回流世界先进营运续登高

随着长达2年的疫情红利终见消退，同时受到俄乌战争、国内封控加剧了全球通膨压力，终端需求由热转冷，全球景气迅速反转向下。其中，2022年确定获利仍创新高的晶圆代工业者，包括台积电在内，近月来却遭市场频频看衰，认为供需反转来得又急又快，产能利用率将急速由满载跌至90%。

而专攻8寸晶圆代工的世界先进，更因驱动IC比重高，客户减单砍价情势显着。对此，半导体设备业者表示，世界先进确实有客户砍单，但只是短期乱流，产能缺口也有电源管理等相关订单补上，长期来看，全球8寸晶圆产能增有限，依旧抢手，加上客户关系紧密，长约未有变化，至少5年内营运表现仍将相当稳健。

IC50大调查：供应链完整、技术能力佳台IC设计仍为东亚之最

虽然国内业者近几年的追赶速度飞快，尤其韦尔半导体在陆续收购全球第三大CMOS业者豪威、Synaptics的TDDI业务以及整并众多国内本地的IC设计业者之后，已经顺利挤进全球前十大IC设计业者的行列，但目前看来，韦尔过去2年的成长主要都来自购并和疫情后的半导体需求热潮，尚未迎接市场的严格检验，且自2019年以来屡屡发起购并，也让韦尔后续的内部整合工作面临不小的压力。

台系IC设计的领头群体，在内部整合及技术能力的基本功上，普遍还是在亚洲占据领先地位。此外，台湾完整且强大的的半导体生产供应链，也是台湾IC设计公司可以在全球市场立足的关键神队友，除了长期排名全球IC设计前十名的三巨头联发科、联咏、瑞昱之外，奇景光电过去几年也凭藉在车用、OLED等高端产品市场的优异表现，排名持续上冲，2021年甚至一度有冲进前十名的表现。

面板厂618期待落空落实减产较实在

2022年上半的国内电视市场，受到多重因素影响，处于低迷的局势中，而封城阴霾逐渐退去，且在当地政府大力拉抬经济下，国内618的年中促销，就成了提振上半年销售的关键战役。

由于LCD电视面板价格已经来到低点，加上品牌业者也亟需业绩灌注，因此2022年的618促销期间，吸引多数的电视品牌业者大打价格战。以在线代理来说，主要电视尺寸的价格已降至上半年的最低点，希望借此打动消费者的心，掏出荷包来买单。

台泥打造再生资源中心布局绿经济积极育才

台泥DAKA再生资源利用中心的应用，预计设备部分将于2023年6月开始协助处理花莲地区的垃圾，整个再生资源利用中心完工以及对外开放将会落在2023年第4季。台泥表示，这将成为全台首个利用水泥窑高温协同处理地方垃圾，并透过垃圾资源再利用，达成减碳的指标案例。

不仅如此，台泥在花莲和平工业区亦积极开展绿色转型。台泥2021年宣布，在和平工业区新购入工业用地31.25公顷，将打造东台湾首座低碳环保绿能园区，发展低碳水泥、太阳能以及储能，目前「台泥DAKA园区」已经有台泥自己建置结合太阳能的新时代电动车充电站，未来全台最大容量的储能案场也将在和平。

电子业上肥下瘦明显俄乌战事拉长变量高

宏碁董事长暨CEO陈俊圣日前指出，整个NB市场已经供过于求，2022下半年的市况恐怕不太妙。面板大厂友达光电总经理柯富仁亦指出，俄乌战争、通货膨胀等因素对终端消费市场的冲击持续发酵，客户对后市看法更加保守，面板拉货的力道减弱。

台经院30日发布最新制造业景气概况，证实了消费性电子产品需求减缓的情势。俄乌战火延续，已为全球景气带来更多不确定因素。俄乌战争开打迄今已超过4个月，有分析认为战争会长期化。