群联执行长潘健成近日在家庭日活动后接受采访时指出，今年下半年，人工智能（AI）、云端、个人电脑（PC）及手机等领域的需求将集中爆发，存储器市场或将面临“非常严重”的缺货局面。
潘健成表示，只要AI应用持续发展，存储器需求就不会减弱。他分析称，AI数据的生成速度正以百倍的速度增长，但存储器原厂新建厂房最多只能增加50%的产能。他推断，这波存储器缺货潮在未来十年内可能难以完全解决。
为应对英伟达新款图形处理器（GPU）及苹果新机的需求，潘健成预测，第四季度NAND Flash可能出现“有钱也买不到货”的情况。为此，群联打破过去不借钱的惯例，启动海外可转换公司债发行及银行联贷等募资计划，预计将筹集高达420亿元资金，用于提高NAND Flash的备货量。
针对高频存储器（HBM）和NAND Flash价格的飙升，潘健成提出警示。他指出，当前存储器价格已从1美元成本暴涨至终端售价90美元，毛利率超过80%，这种暴利结构对产业发展并不健康。他呼吁维持价格稳定，让原厂、系统商及消费者都能从中受益，而非因价格持续飙涨而扼杀产业。
潘健成还分享了对AI技术未来发展的看法。他认为，随着AI产业从训练阶段迈向推理与实际应用，行业正从“算力竞赛”转向“成本与效率竞赛”。而AI真正落地的关键在于“混合云”架构的普及。
他分析称，当前多数AI应用仍依赖云端运算，即使部分系统号称“地端AI”，实际上仍是通过PC或设备作为入口，核心运算依然在云端，属于“假地端”。这种模式在成本上难以长期维持。以中国大陆市场为例，曾出现“养龙虾”现象，用户因高额账单而快速退出，表明纯云模式的商业模式仍存在瓶颈。
潘健成认为，随着混合云架构逐步成形，地端设备、私有云与公有云之间的数据交换将更加频繁，这将进一步放大对存储的需求。在AI持续扩张、美国与中国云端市场同步发展，以及未来AI云端走向地端的趋势下，NAND Flash市场将长期处于供需平衡甚至偏紧状态，缺货问题短期内难以缓解。
