NVIDIA H20芯片获输中许可，周边芯片厂商迎商机

美国白宫宣布NVIDIA的H20芯片重新获得输入中国许可后，不仅让NVIDIA的运营前景改善，也使云端AI数据中心的周边芯片厂商松了一口气。据IC设计业者透露，这一政策调整表明，美国对云端AI技术的限制并非不可松动，美中之间仍可能通过谈判为合作打开空间。

云端AI领域中，尽管核心运算芯片备受关注，但周边芯片的市场需求同样不容忽视。博通（Broadcom）、Marvell、Astera Labs、德州仪器（TI）、英飞凌（Infineon）等厂商在网通、高速传输及功率芯片领域均受益。一些中国台湾厂商如伟诠电也通过马达驱动芯片切入云端AI散热供应链，而ASIC需求的增长则为更多IC设计公司和IP供应商提供了商机。

业内人士指出，尽管当前云端AI芯片需求已十分庞大，但中国市场的内部需求依然强劲。从中国云端厂商在海外寻求AI算力的现象来看，若NVIDIA和AMD能够稳定供货，周边芯片厂商也将全面受益。

若市场情况持续向好，云端AI相关商机的成长曲线有望延长至2027~2028年。对于正在布局该领域的中国台湾中小型IC设计公司而言，这无疑是一个利好消息。不过，美中关系的不确定性仍是最大风险。美系芯片厂商坦言，尽管目前稍有缓解，但美国商务部的规定仍未改变，政策仍可能反复。

在此背景下，周边芯片厂商只能期待美中关系趋于缓和，以便在中国市场获得更多业务和技术合作的弹性空间。