台积电在中国大陆，将获得美国一年豁免期

由半导体行业观察（ID：icbank）编译自WSJ，谢谢。

据华尔街日报报道，美国已通知亚洲三大芯片制造商，在可预见的未来，他们可以维持目前在中国的业务，尽管重大技术升级将很困难。

一年前，拜登政府对中国半导体行业实施了重大限制，旨在遏制北京在先进技术方面的进步。这一举措尤其令存储芯片领域占据主导地位的韩国三星电子和SK海力士以及全球最大的代工芯片制造商台积电感到震惊。

这三家公司是少数在中国拥有大规模生产基地的外国芯片制造商之一。这些公司担心，给他们在那里的业务设置重大障碍会损害他们的利润并扰乱科技供应链。

拜登政府于2022年10月向这三家公司授予一年的豁免权。但担忧依然存在，甚至提出，如果在中国继续运营变得太困难，从长远来看可能会迁出中国。

周一，韩国政府表示，和 SK 海力士被指定为“经过验证的最终用户”，这将允许他们为其现有的中国工厂进口美国芯片制造设备，而无需单独寻求美国批准。韩国总统办公室在公告中表示，这一指定没有结束日期。

据知情人士透露，两国已就一份预先批准的芯片制造设备清单达成一致，这将使三星和 SK 海力士能够维持其在中国的工厂，并对当前的生产技术进行小幅升级。

台积电预计将获得与去年一样的另一项为期一年的豁免。华盛顿方面已告诉该公司，只要不进行重大技术升级，它就可以在可预见的未来维持在中国的业务。

目前尚不清楚台积电是否会被指定为经过验证的最终用户，或者三星和 SK 海力士是否会获得单独的一年豁免。与韩国不同，台湾尚未对此事公开发表评论。

负责实施出口限制和经过验证的最终用户计划的美国商务部工业与安全局拒绝发表评论。拜登政府此举曾受到芯片行业的广泛预期。

SK海力士表示，美国的决定将有助于全球半导体供应链的稳定。三星表示，其中国芯片业务的不确定性已显著消除。台积电发言人拒绝置评。

证券公司里昂证券 (CLSA) 预计，自 2010 年以来，三星和 SK 海力士已向其位于中国的芯片制造工厂总共投资了约 55 万亿韩元（约合 407 亿美元）。

对于韩国企业来说，其在中国生产的长期前景仍然存在疑问。一种存储器生产的进一步进步将需要的机器（EUV光刻机）被禁止进入中国。国营智库韩国国际经济政策研究所的延元浩 (Yeon Won-ho) 表示，三星和 SK 海力士还必须警惕产能扩张，这可能违反美国旨在限制对华投资的补贴条款。

研究经济安全的延说：“最新措施消除了韩国芯片制造商的短期不确定性，因为他们将能够继续目前在中国的业务。” “但并非所有影响[在中国]韩国企业的限制都已得到解决。”

芯片市场TrendForce驻香港分析师Avril Wu表示，鉴于内存市场长期低迷导致财务紧张，三星和SK海力士目前并不急需扩大在中国的产量。

周三，三星预测第三季度营业利润将比去年同期下降约 80%。调查的分析师事实集预计 SK 海力士本季度与上年同期相比将亏损约 12 亿美元。

中国在 NAND 闪存和 DRAM两种主要存储形式上严重依赖三星和 SK 海力士。中国竞争对手尚无法大规模生产科技产品所需的先进存储芯片类型。在北京五月禁止关键信息基础设施行业的某些本土公司购买美国美光科技公司的存储芯片后，中国的依赖度变得更加大。

根据 TrendForce 的数据，三星约 40% 的 NAND 闪存在中国生产，而 SK 海力士约 45% 的 DRAM 和 30% 的 NAND 闪存在中国生产。TrendForce 表示，第二季度，三星、SK 海力士和美光合计占据 DRAM 市场约 96% 的份额，以及 NAND 闪存市场约 62% 的份额。

美国主导的其他针对中国半导体产业的措施将继续限制韩国在华工厂的未来走向。华盛顿在美国《芯片法案》补贴计划中附加了所谓的“中国护栏”，限制接受资金的企业在中国的半导体投资超出设定的限度。

在美国的敦促下，荷兰和日本已禁止向中国出口制造先进芯片所必需的设备，其中包括 SK 海力士用于在中国生产 DRAM 的设备。

里昂证券驻首尔高级分析师桑吉夫·拉纳 (Sanjeev Rana) 表示，根据可能批准的设备类型，这两家韩国芯片制造商将能够将其在中国的业务升级一到两代。但是，他表示，这距离业界最先进的技术还很遥远。

台积电目前在中国东部城市南京运营不太先进的芯片工厂。4 月，该公司表示正在扩大生产旧 28 纳米芯片的产能。


参考链接
https://www.wsj.com/tech/u-s-in-chip-war-with-china-extends-some-allowances-for-asian-allies-8016337a