显示面板厂商纷纷抢“芯” Micro LED产业链“纵向一体化”提速

集微网消息 今年以来，尽管显示行业持续低迷，但MLED技术仍被寄予较高的期待，业内大动作不断。海信视像、京东方先后斥巨资增资上游LED芯片企业乾照光电、华灿光电，在抢占“芯”机遇的同时，谋求全产业链的业务布局。

业内人士指出，MLED是对TFT-LCD产业的产业链补强深度作用，积极布局MLED芯片可延续TFT-LCD产业的生命周期，同时也会提升面板厂的长远的竞争实力。与此同时，随着更多供应链厂商结盟，Micro LED产业化进程有望加快。

MLED备受市场追捧

MLED是备受业界关注的新型显示技术，在消费升级的持续推动下，MLED技术凭借高画质、广色域、定点驱动、高反应速度、绝佳稳定性等优点，逐渐成为背光、显示领域的重要技术发展方向，有望在会议室、教育、商场以及电影院等商用显示市场迎来爆发。

据专业咨询机构预测，MLED行业前景良好，发展迅速，预计2030年全球市场规模将超过3300亿元，其中MLED直显1800亿元，MLED背光1200亿元，Micro LED超过350亿元。

群智咨询显示技术资深分析师陈学诚指出，MLED主要分为Mini LED和Micro LED，目前Mini LED技术已相对成熟，而Micro LED还处在技术生命曲线中早期阶段，商业化还存在不少技术瓶颈。

目前，Mini LED背光已经成功应用于车载显示、平板电脑、笔记本电脑、电视、显示器以及VR等领域，展示出巨大的发展潜力。尽管今年显示市场低迷，但Mini LED背光电视、平板电脑、显示器、笔记本电脑市场仍保持高速成长。

数据显示，2022年，平板电脑、笔记本电脑、显示器用的MiniLED面板出货量预计分别达970万台、500万台、6.5万台，分别同比增长80%、150%、27%。而Mini LED背光电视出货量预计将达到380万台，市占率接近2%，同比增长超过140%。

中信证券表示，中长期来看，随着工艺成熟及成本下降，Mini LED持续向中高端领域渗透，有望迎来爆发期，预计至2024年Mini背光笔电/Pad/电竞显示器的渗透率有望分别达20%/10%/18%。

目前来看，虽然MLED产品还处于渗透率提升的早期，但在政策支撑、巨头引导下，Mini-LED未来放量是可以预期的。当然，国内厂商也不会错过这样一个具有想象力的市场。

近几年，国内厂商纷纷加码Mini/Micro LED领域，Mini/Micro LED产业链上游芯片企业有三安光电、华灿光电、乾照光电等。中游封测厂商包含国星光电、瑞丰光电、兆驰股份等，设备厂商大族激光、北方华创、中微半导体、新益昌，以及京东方、TCL华星、维信诺等面板厂商。

业内人士对笔者表示，“经过近几年的发展，目前Mini-LED背光产业链液晶已经逐渐成熟，材料/设备的国产化率还是比较高。就LED芯片而言，绝大部分在于国内，境外还有一部分产能。”

四大阵营正在形成

目前，三星、LG、TCL等主要终端品牌，不断推出Mini LED产品，Mini LED商用已较为普遍。因此，显示大厂们在Micro LED方面的布局受关注更高。

从MLED行业整体看，三大核心技术分别是Mini/Micro LED 外延/芯片技术、主动式驱动背板技术和高速/巨量转移技术，对关键工艺优化、产品开发迭代起决定性作用，掌握三大核心技术，对行业企业建立技术竞争壁垒至关重要。

作为一项确定的显示技术前进方向，Mini/Micro LED备受关注。那么，企业如何在强敌环伺的Mini/Micro LED时代，保证技术的领先呢？显然，芯片作为显示领域的技术“高地”，是不容忽视的一个环节。

整合是一个良好的途径，于是，京东方拟控股华灿光电。不久前，京东方拟以不超过21亿元的自筹资金认购华灿光电向特定对象发行的A股股票，认购完成后将以23.08%持股比例成为该公司第一大股东，从而实现对华灿光的控制。

京东方指出，通过本次战略投资华灿光电，公司将实现对MLED产业链核心环节的整合，进而融合自身在封装、应用领域积累的优势资源，完整打通衬底、外延、芯片、封装、应用全产业链。

事实上，这并非京东方首次向Mini/Micro LED芯片端出手。今年3月，京东方全资持有的天津京东方创新投资有限公司拟以4.68亿参与乾照光电的定向增发申购，但最终未能成功。

而乾照光电的定向增发最终由海信视像成功申购。此后，海信视像不断增持乾照光电股票，至今海信视像已持有乾照光电19.54%的股份。海信视像证券部人士指出，MLED是显示中非常重要的技术路径，也是公司未来重点关注的方向。

除京东方、海信外，TCL华星早在2020年就与近年LED芯片出货量第一的三安光电，合资成立芯颖显示科技，致力Micro LED技术；而利亚德跟晶元光电合资成立的Micro LED生产基地也已于2020年正式投入量产，今年截至11月底公司Micro LED新签订单近4亿。

目前来看，Micro LED产业发展已逐渐形成四大阵营，包含“富采（晶电、晶成、隆达）、友达、群创”、“京东方、华灿光电、BOE Pixey及京东方晶芯科技”、“华星光电、三安光电及芯颖显示”，以及“海信视像、乾照光电”。

对于显示面板企业纷纷投资芯片企业的现象，西部证券研究报告指出，“面板厂过去一年中类似的参股、绑定MLED相关芯片厂的动作已经有好几起，在当下Mini LED打件良率快速提升，Micro LED应用面和巨量转移技术都有所突破的背景下，面板厂选择直接和LED芯片厂捆绑合作，对于加速建立完整MLED技术体系和生态是非常有帮助的。”

产业化进程明显加快

近两年来，在三安光电、华灿光电、京东方、华星光电、三星等国内外龙头企业的共同努力之下，Micro LED技术的各项难题相继被攻克，产业化进程明显加快。

目前，大族激光自主研发的Micro LED巨量转移设备现已实现销售，而海目星首批Micro LED巨量转移设备也于今年9月顺利出货并交予客户，另外，德龙激光、智立方等设备厂商在Micro LED领域也取得不错的进展。

在芯片端，有消息称三安光电于今年第四季度开始生产6英寸Micro LED晶圆。目前市场上的厂商大多采用4英寸Micro LED晶圆进行生产研发，如果能够晶圆尺寸抬升到6英寸，这对于三安光电来说能够更好地节省制造成本，有利于Micro LED试生产进行更好的试错。

而国星光电自主研发Micro LED巨量转移技术也处于小批验证阶段，目前转移速率和良率稳步提升。其在玻璃基Micro LED技术重点布局高端智慧屏、车载显示屏和智能手表；而硅基Micro LED技术重点布局AR显示领域。

在LED显示屏方面，利亚德消费级Micro LED电视已量产销售，截至今年11月底，其Micro LED新签订单近4亿元。

而面板企业同样取得不错的进展。京东方围绕Micro LED进行了长期全面的技术和产品研发布局，包括Micro LED芯片、像素器件、微显示屏幕、巨量转移等。其中Micro LED芯片产品在波长均匀性、性能、良率等方面通过了多家头部企业的验证，并已经持续小批量供应。

而Micro LED像素器件于今年10月份实现上屏点亮，预计明年就可小规模量产；用于AR近眼显示的微显示屏幕，采用目前行业较为先进的晶圆集成工艺，目前也已实现样品屏幕动态画面显示。其称，公司巨量转移技术与设备厂商联合开发，良率持续提升，进展顺利。

而维信诺也表示，参股公司成都辰显目前已建成大陆首条从驱动背板、巨量转移到模组全覆盖的Micro-LED中试线，实现1.84英寸穿戴、12.7英寸TV拼接屏样品的点亮，巨量转移良率已达到99.95%，持续向量产推进。

尽管各大企业Micro LED产品技术研发进展加快，但离规模化量产仍有一段时间。康佳集团技术研发中心总经理林伟瀚表示，Micro LED的产业化首先要实现芯片量产、性能持续优化；其次，巨量转移需要结合修复才能实现产品的批量生产；再次，在驱动微电流条件下，Micro LED的生产效率还需要进一步提高；最后，产业生态仍在建设中，硬件成本需持续下降。

海目星董秘钱智龙也表示，“目前Micro LED行业成本还比较高，等成本降下来的时候，才是批量上设备的时候，具体要看技术的进步”。深天马指出，Micro LED是关注度很高的前沿技术，未来应用场景广阔，但成熟度和商业化还需要时间。

不过，业内人士对笔者表示，“目前MicroLED虽有技术与成本问题待克服，但随着面板、芯片、巨量转移及驱动IC等厂商的高度整合，该产品量产进程有望加快，其应用也将逐渐从高端商用走向民用市场，市场空间也将逐步打开。”