“是说芯语”已陪伴您1335天
十年卧薪尝胆 今朝“芯”火燎原本报记者 贾丽芯片产业被誉为高科技产业桂冠上的明珠。党的十八大以来，我国芯片产业在保持规模高速增长的同时，全面迎来质的提升。回望十年前，我国芯片企业在一些关键领域主要依赖进口，自主研发大多处于初探期。十年潜精研思，国产芯片企业奋起直追，从模仿到在部分关键领域已实现领先性的自研技术，中国芯片产业在各个关键环节均取得了实质性突破。工信部数据显示，2021年我国集成电路全行业销售额首次突破万亿元。中国为全球规模最大的半导体市场，成熟芯片制造工艺8英寸晶圆产能在今年攀升至全球第一。中芯国际、华为海思、中微公司和澜起科技等企业技术已达到世界先进水平。芯片产业投融资市场也蓬勃发展，资本市场全力加持下，芯片头部企业在全球市场加快收购兼并的步伐，初创企业发展势如破竹。截至2022年8月27日，已上市的中国芯片企业超过200家。十年卧薪尝胆，中国芯片产业已呈燎原之势。把握机遇芯片产业迎来快速发展2012年，全球集成电路产业进入重大调整变革期，市场格局加快调整，投资规模快速攀升，资源向优势企业集中。以智能手机为代表的移动智能终端对芯片产生巨大的需求，催生了芯片产业的黄金十年。智能手机浓缩了存储、电源管理等大大小小上百颗芯片，芯片的流程分工愈发明细，行业发展趋向于分工协作。这场变革重构了产业链供应链，中国芯片企业迎来重大发展机遇。华为便是催动芯片产业发展的代表之一。2012年，华为实验室成立，芯片等众多技术诞生其中；2014年，华为海思推出自主研发的麒麟920在全球首次商用LTECat.6；2017年，华为海思发布了国产芯片全球首款10nm技术的AI芯片麒麟970，其搭载了全球首款准5G基带，具有跨时代的意义；2020年，华为海思向全球推出首款采取5nm先进工艺制程的手机芯片麒麟9000。国内智能手机及其芯片供应链的崛起，互相成就了过去十年的跃升。与此同时，芯片产业也进一步向智慧物联网时代迈进。在智能手机、电视、汽车电子等产业所需的成熟芯片普及化发展之际，人工智能、计算中心、智能医疗、汽车电子等应用市场的繁荣，促进了国内高端芯片产业规模加速扩容。科技、家电、汽车企业跨界互通，拉开了在更丰富场景下芯片产业链蓬勃发展的大幕。
中芯国际、华为海思等中国芯片产业链公司突破层层封锁，自强不息；小米集团、康佳集团、格力电器等企业在自研芯片或相关产业链竞相布局，厚积薄发。在众多企业助推下，国产芯片产业高速成长，中国成为全球最大的半导体市场。中国半导体行业协会数据显示，2012年至2021年，我国集成电路行业市场规模由2158.50亿元增长至10458.3亿元，年均复合增长率高达19.2%。中商产业研究院预测，2022年中国集成电路市场规模将达11397亿元。紧盯产业链薄弱环节久久为功补齐短板芯片产业链主要分为设计、制造、封装测试三个环节。我国在芯片封装测试领域具有较强的竞争力；芯片设计领域整体接近世界先进水平；制造领域与国际领先水平相比虽然尚有差距，但已在努力追赶。在上游设计环节，华为海思5nm芯片已可与高通争锋；在门槛极高的中游制造环节，中芯国际和华虹半导体正向最复杂的晶圆制造领域加速攻坚，中芯国际先进制程达到14nm，并在7nm工艺取得关键突破；在下游封装测试环节，长电科技、通富微电、华天科技跻身全球前6名，部分领域达到全球顶尖水平。不过，EDA市场被国际巨头垄断、部分原材料生产能力受限及制造工艺设备稀缺，成为我国先进芯片发展道路上的“三道坎”。芯谋研究总监王笑龙向《证券日报》记者介绍，国内EDA产业发展较晚，产业链不健全，设计短制程高端芯片存难点；镀膜、光刻、刻蚀等制造环节关键设备仍由少数外资企业把控，从不可或缺的光刻机来看，最先进的EUV光刻机配备超过10万个零件，高昂的研发成本、国际封锁及专业人才匮乏，使国产光刻机发展受限。“中国芯片需进一步夯实基础技术，在精密加工与精细化工材料等方面尽快赶超，增强设计及制造关键环节研发力度、强链补链，同时还要探索新型芯片技术路线，尽快改变被动局面。”中国工程院院士邬贺铨对《证券日报》记者表示。纵使困难重重，近年来，随着我国在芯片设计及制造等领域渗透率持续提升，行业规模快速增长，新技术迭出，为国产芯片解决“卡脖子”问题带来了希望。天眼查App数据显示，截至8月24日，我国现存芯片相关企业14.29万家。十年来，我国芯片相关企业每年注册量不断增加，2021年新增芯片相关企业4.79万家，同比增长102.30%；2022年上半年，我国新增芯片相关企业3.08万家。
紫光展锐是国内公开市场唯一一家5G手机的设计芯片供应商，公司自主研发的5GSoC芯片平台采用了先进的6nmEUV制程工艺。“我国市场对于芯片需求强劲，可在芯片设计环节，大量中国IC设计企业从事的仍是中低端设计，在制造、材料、软件环节，中国企业更是有一定的软肋。”紫光展锐董事长吴胜武对《证券日报》记者表示，我国需要组织好设计、制造、封测、材料、设备、软件等全产业链要素，既坚持自主研发，又带动企业积极参与国际竞争和合作，充分融入全球产业链。深圳市开源技术服务中心理事长钟以山认为，“EDA芯片设计软件等环节逐渐走向开源化，是避免在芯片设计层面被‘卡脖子’的有效手段。”在上游材料领域，电子级多晶硅是生产芯片的关键原材料，进口依存度较高，这一领域也是我国企业正在攻克的“卡脖子”难题之一。目前，露笑科技、东尼电子等多家企业将视线放在第三代化合物半导体材料上，而这也被业界认为是未来半导体芯片应用最广泛的基础材料。“从整个碳化硅产业链来看，衬底是国内与国外差距最小的环节，最有希望实现弯道超车。”露笑科技相关负责人告诉《证券日报》记者。在关键设备方面，上海微电子已经能够生产90/65nm制造工艺的光刻机；拓荊科技10nm制程的芯片产品正在研发中；中微公司等离子体刻蚀设备已被广泛应用于从65nm到14nm、7nm和5nm的集成电路加工制造及先进封装，其刻蚀机产品质量也位列全球第一梯队。钧山资管董事总经理、资本市场总经理王浩宇在接受《证券日报》记者采访时表示，十年来，我国芯片产业已在成熟制程领域打造了设计-制造-设备-材料-封测完整产业链，在先进制程芯片方面也取得了长足进步。“除了在光刻机、EDA/IP、材料的部分环节仍需依赖进口，大部分已经实现了从1到100的跨越，接下来将向先进制程发起总攻。”从芯片产业结构来看，芯片设计、制造、封装测试三业比重渐趋合理。中国半导体行业协会数据显示，2021年芯片制造业销售额同比增长24.1%，设计业和封装测试业销售额分别同比增长19.6%、10.1%，芯片制造业销售额增速跑赢设计业、封装测试业。另据Wind数据显示，A股芯片产业链细分领域市值中，数字芯片设计占比最大，为35.49%。中国芯片产业发展仍任重道远。王笑龙认为，芯片企业还需提升工业基础能力，目前依靠进口的部分光刻机等设备、单晶硅等原材料、EDA等开发工具，均指向了基础科学。“当前，中国芯片领域人才体系仍不健全，产学研用通道尚未打通，各细分赛道龙头企业还不能够充分发挥规模效应和整合优势，可从人才培养、构建产业生态等方面着手，形成创新发展的源动力。”吴胜武建议。在中国社科院政治学研究所副研究员陈明看来，从根本上实现芯片领域的突破，需要各方长期营造有利于颠覆性创新的环境，让企业在市场竞争中自由搏击、优胜劣汰。多层次资本市场提供多样化融资渠道芯片产业回报周期长，动辄十几亿元、上百亿元的持续高投入，大多数企业难凭一己之力承担，这就需要庞大的科研支撑和产业集群助力。十年来，国家基金、产业资本、风险投资等多管齐下，与芯片产业发展规律相适应的融资渠道和政策环境逐步完善。多层次资本市场为芯片企业提供了多样化的融资渠道。智研咨询数据显示，2012年至2022年上半年，芯片领域共有168家公司上市。其中，2012年仅有2家芯片半导体企业上市；近年来，随着科创板的设立，芯片半导体企业成为资本市场的“宠儿”，上市数量明显增加，2020年有35家公司上市，创造了芯片类公司上市数量最高纪录；2022年上半年，芯片半导体公司上市依旧活跃，有17家芯片类企业实现上市。在政策面上，2014年出台的《国家集成电路产业发展推进纲要》提出，发挥市场机制作用，引导和推动集成电路设计企业兼并重组。此后，多项政策相继落地，带动超万亿元社会资本涌入国内芯片产业链。期间，全志科技、兆易创新、富瀚微、国科微等一批芯片公司先后上市。2022年上半年，国家发改委等5部门联合发布的《关于做好2022年享受税收优惠政策的集成电路企业或项目、软件企业清单制定工作有关要求的通知》，明确享受税收优惠政策的企业条件和项目标准，重视企业研发能力提升。“资本市场要引导更多资金进入基础科研领域，鼓励企业进行长期投入。芯片反映国家最精微、最尖端的科研水平，国内应建立激励机制，让创造研发者有足够的空间。”中国政法大学法与经济学研究院院长李曙光对《证券日报》记者表示。元禾半导体科技有限公司首席专家李科奕建议，以政府出资为主的专业性半导体基金应更多地投向早期的技术创新。未来，资本市场在融资制度和市场监管方面也需要进行创新，建立畅通的投资退出通道，促进半导体资本市场繁荣，吸引更多的社会资本参与投入。在芯片产业规模化发展过程中，并购成为企业实现跨越式发展的重要路径。自2015年开始，全球芯片巨头并购整合风起云涌。我国芯片企业也积极参与到这一大潮中。如通富微电以3.71亿美元收购美国AMD两大工厂各85%股权；闻泰科技斥资39亿美元收购荷兰安世半导体。今年以来，多家A股上市公司开启并购模式，上海贝岭、皇庭国际、扬杰科技等均抛出收购方案。“并购是企业增强实力和竞争优势、加快发展步伐的重要手段。相信会有更多的中国芯片企业借助资本市场金融工具，在国内外进行并购，做强我国芯片产业。”清华大学经济管理学院金融系教授、清华经管商业模式创新研究中心主任朱武祥表示。政策、资本加持“卡脖子”领域被不断突破创新、自主研发是芯片企业实现突围的重要路径。《“十三五”国家科技创新规划》、《加强“从0到1”基础研究工作方案》等一系列政策均鼓励芯片产业开拓重大开创性原始创新成果。在政策、资本的加持下，我国芯片科技水平明显提升，芯片产业进入了全面开花的新阶段。十年间，一批国内顶尖、国际领先的芯片公司依托国内市场崛起。例如，LED芯片制造厂商三安光电，填补了我国化合物半导体空白；兴福电子成为湿电子化学品国内最大供应商；长鑫存储实现国内自主知识产权DRAM内存储芯片零的突破。大量与国际先进科技企业并驾齐驱、甚至领跑的科技企业也相继涌出。2017年，长江存储研制成功国内首颗3DNAND闪存芯片；国电投旗下黄河水电新能源分公司推出国产高纯电子级多晶硅产品，实现了电子级多晶硅的“中国制造”，打破国外垄断格局……国内芯片产业迎头赶上的背后，是投融资市场的繁荣发展。《证券日报》记者结合创投机构数据统计，我国芯片半导体行业一级市场融资事件数量及规模由2012年的41起29.49亿元增长至2021年的686起2013.74亿元，同比分别增长1573%、6729%。其中，2020年和2021年，中国芯片半导体融资额均超过2000亿元；2022年上半年，芯片投资增速不减，已产生318起投融资交易，融资额已近800亿元。
“资本正引导资源向关键领域聚集，对半导体产业的发展起到了重要推动作用。十年前，资本更偏好轻资产、见效快的设计封装等领域，现阶段资本广泛地涌入EDA、设备材料等领域，这些领域恰恰是‘卡脖子’的关键环节，具备更长期的投资效应。”王笑龙表示。随着ASIC、FPGA等专用技术迭代发展，数字经济、电子支付、网民规模、新基建等成为拉动人工智能芯片发展的内生动力，云知声、地平线等是其中有代表性的AI芯片产业链企业，这一赛道也吸引着华为麒麟、阿里平头哥、腾讯等国内巨头的投资参与。与此同时，异构封装、智能汽车等新技术、新场景的兴起，又给中国企业带来了弯道超车的新机会。王浩宇认为，资本在芯片产业发展中主要发挥引导作用，把资金配置到真正具有战略作用的产业链环节，全方位打造适合解决“卡脖子”技术问题的土壤。“在当前芯片进口受限、国内需求巨大的环境下，芯片行业受到资本市场的关注与热捧，这有利于国内芯片企业将资金用于研发，加快形成产业的正向良性循环。”首都企业改革与发展研究会理事肖旭对《证券日报》记者表示。展望未来，中国芯片产业必将在“卡脖子”领域不断突破，涌现出更多世界一流芯片企业。中国“芯”未来更加璀璨就像钢铁支撑工业一样，芯片支撑着信息产业。芯片研发和制造能力是一个国家高精尖技术发展水平的体现。过去十年，中国芯片产业顶住重重压力，在一片红海中开拓出一条条广阔航道，其“芯”路历程有诸多启示。一是有雄厚的制造基础依托。2010年以来，我国制造业一直蝉联世界第一。工业体系门类健全程度、产业规模全面处于领先地位，构筑了芯片产业发展所需的坚实基础。二是有庞大的市场需求拉动。随着传统产业向高质量转型升级，第三产业市场体量、社会场景需求，持续拉动我国这一世界最大芯片市场的规模稳步扩大，助推芯片产业大步开拓。三是激发创新要素催生蝶变。过去十年，我国不仅工程师数量、科技论文数量、专利数量等位居全球首位，“双创”、“原创”等一系列行动也已化为一座座科技高峰。同时，也要看到，在我国芯片产业短板依然存在。在设计领域，目前尖端芯片的设计工具EDA依然处于“卡脖子”的境地；在制造领域，由于EUV光刻机的影响，预计在一段时间内7nm以下先进制程仍将受制于人。要解决这一系列问题，产业链不同领域的国产芯片企业要强强联合，尽快补齐各领域的短板，还要从政策上进一步扶持国产化的芯片设计和制造，除了财政支持外，更需要拓展国产芯片设计、制造赖以生存的市场空间，从商业角度加快国产芯片产业的发展。同时，要警惕芯片热潮出现无序状态，严防类似“汉芯”式造假、圈钱现象，提升芯片投资市场“能见度”。芯片行业属于高技术密集型产业，建立全产业链技术优势难度较高，对人才储备提出了更高要求，我国在芯片设计、制造等各环节应大量引入高质量人才。这也需要各方联动培育良好的科研环境。扛住压力，挺直腰杆。相信我国芯片产业必将取得更激动人心的成就，这颗高科技产业桂冠上的明珠也将更加璀璨。
加入“中国IC独角兽联盟”，请点击进入
----------------------- END-----------------------
推荐阅读：
拿什么较量？美国在打一场“根”的战争
高端GPU被禁，美国目标或不在半导体本身
FPGA市场竞争激烈，未来发展路在何方？
国产芯片公司的五种“死法”总结
史上最全半导体产业链全景图
珠海，从大湾区跑出的“芯片黑马”
最坏的状况要来了
芯片“弯道超车”的王牌，可能要让大家失望了
中国芯片投资十年
是说芯语转载，欢迎关注分享
