每日椽真：NVIDIA打消库存开第一枪 | 国内长期发展半导体不如预期

面临半导体市况降温，不少芯片业者下修出货与营运目标，频传砍单或解除、重谈长约等消息，然而台积电7月中却逆势上修全年营收目标，令市场感到疑惑不解。事实上，台积电与英特尔、NVIDIA合作皆相当谨慎小心，此波半导体客户修正潮并未带来显着冲击，NVIDIA目前库存满手的RTX 30系列其实是下单三星8纳米制程。

NVIDIA打消库存开第一枪 台系IC设计严阵以待

NVIDIA公布最新财务季度表现，并指出已经编列13.2亿美元作为打消库存之用，提前为手上握有的大量长约(LTA)与不稳定的经济后市做准备。不仅开了打消库存的第一枪，也证实PC、NB市场前景确实如同台系IC设计业者所述，2022年下半几乎可以确定IC拉货动能已经躺平，2023年最多也只是与2022年差不多持平的表现。

在此情况下，台系IC设计业者继续戒慎恐惧是必然的，但后续会不会也跟进启动打消库存，也已经成为外界高度关注的焦点。

国内长期斥资发展半导体 成果仍让官方大失所望

国内大陆半导体经数年大举投入，仍未能取代美国芯片，彭博(Bloomberg)报导，国内高层领导人对此愈来愈不满，近期业内高层及大老接连遭反腐败调查，紫光集团90亿美元重组更让国内本土芯片产业陷入尴尬境地。

北京方面感到不满之际，美国华府正不断加强对国内限制。美国华府对美国公司可向国内客户出口的芯片制造设备，限制愈来愈严，同时争取盟国支持，让荷兰ASML和日本尼康等关键供应商加入技术封锁。

市况、库存坏消息一波波 台板卡厂同步受创

随着疫情红利消退，加上通膨压力加剧等政经不利因素堆叠，全球PC需求明显由至高点快速回落，NB、DT与DIY PC代理市况显着降温，上游大厂NVIDIA、英特尔(Intel)与超微(AMD)对于整体PC展望也转趋保守，库存满手。

以第2季PC平台龙头英特尔包含PC在内的客户运算事业群(CCG)营收大跌显见，终端高库存与低需求危机已发生，库存去化调整期恐至2023年上半，供应链冲击也逐步扩大。

数据中心需求短期松动 服务器零组件长期看佳

云端服务器厂并非万里无云，机构件厂指出，数据中心需求近期确实有下滑迹象，预计第4季零组件杀价抢单将更凶，不过随着新芯片推出，又会重新启动成长动能，长期在企业转向公有云的脚步加快，及云服务持续扩大下，数据中心长期需求仍然可期。

全球通膨与经济下滑风险增加，导致消费电子需求疲软，连带让各厂从原本抢着下单，到现在改为抢着砍单，深恐库存缠身，原本看似稳健的数据中心也传出杂音，从存储器龙头三星电子(Samsung Electronics)到处理器龙头英特尔(Intel)，近期都提出预警。

AI垂直市场商机大 纬昌抢进智能冷链市场

纬昌表示，台湾仅有37%的蔬果运输，运用到冷链物流，只有0.9%用到预冷，由于蔬果采收后，要及时降温，才能保久，以此低比例来说，仍有相当大的成长空间，而根据统计，全球2030年冷链市场规模可达152亿美元，除了生鲜食品外，医药也是另一个需要冷链物流的产业。

中华食品安全管制系统发展协会理事长叶佳圣指出，国外新鲜蔬果进到台湾，或出口到国外，至少要经过20几个转换点，在冷库与冷库间转换，经常断链，若能透过实时监控，有影音显示，异常报警状态，就能确保产品安全。