俄乌燃起战火,全球半导体气体供应链“遭殃”？台积电:将遵守对俄罗斯的新出口管制规定;

1、两大维度重磅升级！“最牛IC评委会”再度启航

2、俄乌燃起战火，全球半导体气体供应链“遭殃”？

3、【全球政策解读】以色列：中国半导体企业海外并购的重要操练场

4、台积电：将遵守对俄罗斯的新出口管制规定

5、路透社：对俄高技术封锁将使其“停滞不前”

6、IDC：2021年全球可折叠手机出货量达710万部，同比增长264.3%

7、SA：高通/联发科/三星LSI占据2021年Q3手机基带收入份额前三名

8、BOE（京东方）独供OPPO Find X5新一代柔性四曲屏

1、两大维度重磅升级！“最牛IC评委会”再度启航

随着2022年第四届“芯力量”大赛宣告将于2022年3月正式启动，新一届“最牛IC评委会”阵容第一批评委名单也新鲜出炉，集结再启航了！

回顾前三届大赛，“最牛IC评委会”已成为“芯力量”评选活动的重要标志。评委会集结了来自全国的最顶尖的半导体行业投资人和企业家。每一位都是所属领域的佼佼者，见证了中国半导体行业的发展，有着敏锐的洞察力、非常丰富的经验和广博的资源。能够亲自接受这些行业大咖的点评和指导，是半导体创业者的一大幸事。

在“芯力量”赛制进一步升级的同时，“最牛IC评委会”也随之进行扩容、打造得更专业和全面。

相比往届，本届“最牛IC评委会”阵容将带来两大维度的重磅升级：

一，评委人数远超以往。回顾前三届，评委人数分别为18人、25人和32人。本届评委人数第一批名单已经达到50人，再创历届新高。

二，评委会质量再度提升。本届评委会中，来自产业的大咖数量进一步增加，阵容更加豪华，涵盖更多知名机构。

新增评委中，不但有顶级投资机构投资人，更有国内顶尖半导体公司创始人。新评委的加入，将进一步提升“芯力量评委会“的阵容厚度和影响力，使覆盖的细分投资领域更加全面。“芯力量评委会“同时集结如此多的行业顶尖投资人，不仅开创了业界之先河，也代表着产业大咖们对历届“芯力量”大赛的高度认可，以及对寻找中国半导体优质项目的渴望。

此外，本次活动中陈大同继续担任评委会主席，评委会将负责芯力量决赛阶段的项目评审，并为获奖者颁发“中国‘芯力量’，最具投资价值”项目称号。同时，投资专家还将在证书上盖章，为获选项目背书。向众多大咖展示企业和自我，将是创业者难得的机会。

以下为本届芯力量评委会最新名单：

2、俄乌燃起战火，全球半导体气体供应链“遭殃”？

芯观点──聚焦国内外产业大事件，汇聚中外名人专家观点，剖析行业发展动态，带你读懂未来趋势！

集微网报道，近两日以来，俄罗斯与乌克兰的冲突不断加剧并燃起了战火，由于乌克兰是氖、氩、氪、氙等半导体原料气体的供应大国，其中，全球近70%的氖气由乌克兰供应。另外，俄罗斯是传感器和存储器制造关键元素钯的供应国之一。而在俄罗斯正式进军乌克兰后，美国、日本、韩国、欧盟、澳大利亚、中国台湾等国家或地区对俄罗斯祭出了新的出口管制，其中就包括限制半导体出口。

基于此，一场关于“俄乌冲突对全球半导体产业链有何影响？”的讨论袭来。

美国、日本等国对俄罗斯祭出新出口管制

美国总统拜登公布对俄罗新一轮制裁，除对俄罗斯最大银行与国有企业实施制裁外，还将限制俄罗斯用美元、欧元、英镑与日元的交易能力，冻结俄罗斯所有在美国的资产，限制对俄罗斯高科技产品出口，中止俄军取得资金与扩张能力。

日本首相岸田文雄抨击俄罗斯的行为违反了国际法，并称将加大对俄罗斯的制裁力度。制裁措施包括：通过冻结资产和暂停签证对俄罗斯个人和团体制裁；对俄罗斯金融机构的资产冻结等金融领域的制裁；以俄罗斯军事相关团体为对象的输出、以及半导体等的出口，将基于国际共识的管制清单等来实施管制。

欧盟委员会主席冯德莱恩表示，“欧盟在限制俄罗斯获得最重要技术，例如半导体或前沿技术，这是俄罗斯确保繁荣未来所需的。”

另外，韩国、澳大利亚、中国台湾等国家或地区也表示将与合作伙伴一起开展一系列制裁，并继续加大对俄罗斯的压力，不过并未透露具体细则。

图源：路透社

俄乌冲突对产业链影响几何？

SIA：不会引发立即性的全球半导体供应链风险

美国半导体行业协会 (SIA) 发布了总裁兼首席执行官John Neuffer在声明指出：“美国半导体行业完全拥护和遵守针对俄罗斯的新出口管制规则，以应对在乌克兰发生的令人深感不安的事件。我们仍在审查新规则，以确定此事对半导体产业的影响。根据世界半导体贸易统计组织(WSTS)的数据，虽然新规则对俄罗斯的影响可能很大，但俄罗斯并不是半导体的重要直接消费国，占全球芯片采购量的不到 0.1%。根据2021年IDC数据，在4.47万亿美元的ICT全球市场中，广泛意义上的俄罗斯市场总额仅约503亿美元。此外，半导体行业拥有多元化的关键材料和气体供应商，因此我们认为不会存在与俄罗斯和乌克兰相关的立即性供应中断风险。”

研究员：中国台湾半导体厂商库存无虞且供应多元

台经院产经资料库研究员暨总监刘佩真认为影响极微有限，2021年俄罗斯占中国台湾半导体整体出口金额仅新台币5.6亿元，比重也只有0.01%，虽然俄罗斯掌握高比率的半导体相关制程所需的气体和贵金属，但据了解，中国台湾主要厂商的库存量几乎都有六个月的安全期且有多个供应国。

对于美国对俄罗斯实施的全面制裁，刘佩真则指出，未来如果俄罗斯也进行反制，首当其冲的可能是美国供应链，相对应的亚洲市场冲击较小，且短期内应有机会接获来自美国厂商的转单。

eeNews：对俄罗斯的芯片制裁可能会利好中国

据外媒eeNews报道，如果西方公司不向俄罗斯供应半导体，快速发展的中国半导体产业可能会通过向俄罗斯供应半导体而受益。中国可以制造和供应俄罗斯的大部分模拟、混合信号和功率模块，以及满足俄在工业、通信、汽车和军事方面所需的微控制器需求。半导体业务的全球化性质可能意味着制裁造成的任何中断都可能在全球范围内产生连锁反应，供应链将面临新的压力。

Omdia：俄乌冲突将导致数据中心行业承受双重打击

调研机构Omdia在发布的《俄乌冲突可能会对云计算与数据中心行业产生什么影响？》报告中称，可能爆发的乌克兰战争也许会给半导体行业带来更多难题，因为这场冲突可能会显著加剧目前半导体持续短缺的态势，以及必将影响到云计算与数据中心行业。

报告称， 自全球经济开始摆脱新冠疫情阴影以来，数据中心行业一直面临着半导体短缺的问题。如今，乌克兰冲突事件或将引发氖气价格上涨。这将导致该行业承受双重打击。

专家：对俄高技术封锁将使其“停滞不前”

路透社援引专家解读，美国公司对俄出口现在必须获得销售计算机、传感器、激光器、导航工具以及电信、航空航天和海洋设备的许可证，而联邦机构将拒绝几乎所有申请。法律专家表示，出于谨慎考虑，许多公司可能会选择暂停对俄罗斯的所有销售。路透社称，许多在海外制造并运往俄罗斯的产品，都包括使用美国工具制造的芯片。目前已有十余家欧盟成员国，以及英国、加拿大、日本、澳大利亚和新西兰，正在实施类似的出口限制。

新美国安全中心（CNAS）高级研究员艾米丽·基尔克雷斯表示，这些限制措施将使俄罗斯的技术发展停滞不前。

各大半导体厂商如何看待？

数据显示，乌克兰供应了全球氖气的约70%产量，氖是一种用于半导体光刻技术，特别是深紫外光刻技术(DUV)的化合物，对于设备厂商以及晶圆代工厂来说极为重要。

ASML发言人日前表示，尽管乌克兰是全球最大的氖气生产国，但ASML使用的氖气中只有不到20%来自该国。但路透社报道，ASML正在寻找其他氖气供应来源，以防俄罗斯和乌克兰冲突导致供应中断。

联电发言人刘启东称，联电虽然有使用来自乌克兰方面的氖气，但联电始终保持多重来源的供应商，不是只有单一货源，就算乌克兰发生断货情形，联电也能在中国台湾找到替代货源。

格芯则表示，预计其不会有直接的风险，并且可以灵活地在俄罗斯或乌克兰以外的地方寻找货源。

另外，钯主要应用于储存型快闪存储器（NAND Flash）生产，俄罗斯、乌克兰供应比重约3成。

存储厂商美光发布声明称，公司对所有的惰性气体进行了多元化采购，我们的氖气供应主要来自欧盟、美国和亚洲的各个供应商。此外，公司保持适当的惰性气体库存以支持我们的业务，与主要供应商签订了多项长期供应协议，并与他们密切合作以确保供应不间断。

SK海力士则表示，公司已提前做好准备，有较为充裕的材料储备，相关风险对业务无影响。

结语：目前看来，由于ASML、美光等大型芯片公司具有相对采购优势以及充足原材料库存，影响相对轻微，但从长远来看，俄乌冲突导致各国或地区对俄罗斯采取更为严格的出口管制措施或拉升氖、钯等材料的价格，进一步冲击全球产业链。

3、【全球政策解读】以色列：中国半导体企业海外并购的重要操练场

近年来，半导体江湖风起云涌，各种收购、并购不断。近日，英特尔以54亿美元成功收购以色列的TowerSemi，不仅让各方对英特尔下一步的计划充满期待，也将以色列这个国家带入了半导体行业的视野之中。以色列国土面积约25000平方千米，人口920余万。与美国、欧洲、东亚等主要半导体玩家相比，以色列在内需市场规模上的优势并不明显。

图源：网络

然而面积不算大、人口不算多的以色列却聚集了一大批世界知名的半导体公司，比如英特尔的以色列分公司就建立于1974年，那一年也是以色列半导体发展的元年；高通、英伟达、Marvell、恩智浦等也均在以色列有布局。此外，以色列还有许多充满活力的半导体行业初创公司、专注于培育这些公司的投资机构等，共同构成了欣欣向荣的以色列半导体生态。而在以色列半导体行业蓬勃发展的几十年中，以色列独有的对研发和投融资的支持政策无疑功不可没。

立足中东，长袖善舞，以色列——地缘博弈优等生

犹太民族自古以来便多灾多难，中东地区也是多年来战乱频发的火药桶。处在这样一个微妙的位置上，不论在政治、经济还是军事领域，以色列一向长袖善舞、左右逢源，在各大国间展现了游刃有余的灵活身段。在中美科技博弈加剧的情况下，2018年，以色列对中国的半导体出口增长了80%，半导体成为了中以两国经济关系的重要组成部分。根据以色列出口协会（Israel Export Institute）的数据，截至2018年底，以色列向中国出售了价值26亿美元的半导体。同年，中国从以色列购买的用于半导体制造的检测设备增长了64%，达到4.5亿美元。不过，在与中国做半导体生意的同时，以色列也不敢得罪了美国。

比如对于对常规武器、军民两用商品和技术的出口进行管制的《瓦森纳协定》，以色列的态度是把自己定位为《瓦森纳协定》的“外围”（outreach）。换言之，以色列毫不讳言自己是《瓦森纳协定》的“外围盟友”，其或许会在相关协定的边缘腾挪闪转，打一些擦边球，但也不会和美国公然撕破脸。以色列将这种精明的实用主义精神运用得炉火纯青，在辗转腾挪中为本国半导体行业赢得了生存发展的空间。

注重研发，支持创新，以色列成为半导体产业的乐土

集微网曾采访过以色列科技公司Newsight Imaging的联合创始人Eli Assoolin，他表示，由于以色列国家很小，也没有什么特别的自然资源，因此要让这个国家更有吸引力，就在于培养电脑工程师和创新思维。鉴于此，以色列很早就开始了半导体行业的研发，来提高巩固芯片设计的能力。在芯片设计所需的创新思维方面，以色列充分利用现有资源，也就是智慧型思考模式，以及集中整合资源的能力，使得该国能在半导体行业领先。

以色列早在1984年就通过了《鼓励产业研究与发展法》（Encouragement of Industrial Research and Development Law，简称“R&D Law”）。根据这项法律，符合特定标准并经首席科学家办公室（Office of the Chief Scientist, OCS）研究委员会批准的研发项目有资格获得最高50%的批准支出的资助。作为交换，接收方需要支付OCS特许权使用费。接收方必须向OCS提交有关应付特许权使用费的定期报告，OCS有权检查接受者的账簿。

由此可见，在鼓励研发创新方面，以色列与其他国家最大的不同就在于其不仅有指导性、原则性的法律，更有十分细致且可行性极高的行动计划。在这种“专业的人办专业的事”的氛围下，一方面为企业的研发提供了可靠的物质保障，另一方面也通过制度化的安排对资金的去向、项目的效果进行了监督。

图源：网络

风险投资，税收激励，多管齐下为半导体行业保驾护航

除去对研发的重视，风险投资、税收激励等方面的扶植政策也促进了以色列半导体行业的兴盛。1993年，一项名为Yozma的风险投资计划利用公共资金吸引私人投资，将以色列转变为全球研发中心。仅从1993年到1996年，Yozma的价值就从1亿美元增加到了2.5亿美元。此后，以色列的风投事业一直蓬勃发展。2021年，以色列当地的初创企业共筹集了256亿美元，与2020年相比增长了近150%。仅2021年第四季度的206笔交易中，投资金额就达到了80亿美元。同时，IPO似乎已成为2021年许多以色列初创企业的新默认设置，共有75家以色列初创企业IPO，其中23家在华尔街。

近年来，在以色列的半导体市场上也不乏中国投资机构的身影。据某国内知名半导体投资机构的看法，海外的资本市场定价在国内翻五到十倍都是有可能的，价值差涉及到了海外技术和市场的匹配度问题，即很多技术在一个饱和且成熟的海外市场中，增长空间是很有限的，但如果能和中国的市场和团队结合，就有可能产生一加一大于二的效应。该投资机构认为，日韩、以色列和欧盟等地是海外资本运作相对比较好的选择。以色列很多半导体企业依托本国的硅谷模式，有很多带有制造基因的公司因为成本问题也需要转移和承接。中国有着完备的半导体供应链，而且成本优势突出，海外很多企业的技术和产品在中国的成本会大幅缩减，这一点可以成为谈判的抓手。只有找到双方共同看中的点，解决对方的“痛点”，才能够在交易架构的设计方面达成相当完美的合作。

2012-2019以色列高科技公司资金投入情况，半导体类别的公司从7400万美元增长到5.34亿美元

数据来源：IVC Research Center

在税收方面，以色列也给予了高科技企业优惠的政策。从税率上来看，以色列也曾有过高税负时期。1985年时，以色列的企业税率为61%，到2022年已降至23%。以色列还有专门的“天使法”（Angles Law），为年轻公司的私人投资者提供税收优惠，特别是那些拥有研发能力的公司。以色列希望拥有一个年轻、充满活力的研发市场，因此通过这些法律来鼓励外国直接投资研发公司。Angels Law的主要关注对象是拥有大量研发投资的高科技公司。

结语

小身材也有大能量。作为一个小国，以色列能在全球半导体市场上占有一席之地，离不开以色列政府的大力支持。更重要的是，以色列政府给出的优惠政策不是大水漫灌，而是立足实际，针对性地提出符合本国产业发展特点的法规和方案，使得以色列半导体行业走上了长远发展的道路。而对于中国企业而言，以色列特殊的地缘环境、出色的研发实力以及对于更广阔市场的迫切需求，也使得其成为了中国半导体企业海外并购的一个绝佳实践场所。

4、台积电：将遵守对俄罗斯的新出口管制规定

图源：路透社

集微网消息，中国台湾今日宣布将加入国际社会对俄罗斯入侵乌克兰的制裁。对此，据《路透社》报道，台积电在一份声明中表示，“台积电遵守所有适用的法律法规，并完全致力于遵守宣布的新出口管制规定。”

另外，台积电指出，公司还有一套严格的出口控制体系，包括一个健全的评估和审查程序，以确保遵守出口管制规定。

据悉，今日早些时候美国总统拜登公布了对俄罗新一轮制裁，除对俄罗斯最大银行与国有企业实施制裁外，还将限制俄罗斯用美元、欧元、英镑与日元的交易能力，冻结俄罗斯所有在美国的资产，限制对俄罗斯高科技产品出口，中止俄军取得资金与扩张能力。随后日本、韩国、澳大利亚也宣布将制裁俄罗斯。

5、路透社：对俄高技术封锁将使其“停滞不前”

（图自路透）

集微网消息，路透社报道称，美国当局于周四限制向俄罗斯出口一系列美国产品以及采用美国技术制造的外国商品。

路透社援引专家解读，美国公司对俄出口现在必须获得销售计算机、传感器、激光器、导航工具以及电信、航空航天和海洋设备的许可证，而联邦机构将拒绝几乎所有申请。

新规定还要求使用美国工具在海外生产科技产品的公司，在产品运往俄罗斯之前要先申请美国许可证。

路透社采访的法律专家表示，出于谨慎考虑，许多公司可能会选择暂停对俄罗斯的所有销售。

对俄罗斯最严重的打击可能来自对含美国技术外国商品的限制。

路透社称，许多在海外制造并运往俄罗斯的产品，都包括使用美国工具制造的芯片。目前已有十余家欧盟成员国，以及英国、加拿大、日本、澳大利亚和新西兰，正在实施类似的出口限制。

新美国安全中心（CNAS）高级研究员艾米丽·基尔克雷斯表示，这些限制措施将使俄罗斯的技术发展停滞不前。

值得注意的是，消费者加密技术不在受限之列，一位律师将其描述为美国及其盟友不想妨碍俄内部的抗议者和媒体。

基尔克雷斯和法律专家预计，中国科技公司可能希望填补对西方科技公司限制造成的一些空白，但中国无法满足俄罗斯的关键军事需求，尤其是最先进的芯片。

6、IDC：2021年全球可折叠手机出货量达710万部，同比增长264.3%

集微网消息，2月25日，根据IDC发布的数据显示，2021年全球可折叠手机出货量（包括翻盖和折叠屏）总计达到710万部，比2020年增长了264.3%，并预测2025年可折叠手机出货量将达到2760万部，2020年至2025年的复合年增长率（CAGR）为69.9%。

IDC认为，全球可折叠手机出货量增长主要归功于三星的成功，因为这家韩国巨头凭借其最新的可折叠旗舰产品在市场上掀起了波澜。Flip3的新设计因其紧凑的折叠尺寸（可放入口袋）、更大的第二显示屏以及最重要的是其999美元的价格标签赢得了消费者的青睐。新的Fold3也有了很大的改进，但价格仍然要高得多，而且总体上更像是一个利基产品。

IDC全球手机追踪研究经理Anthony Scarsella表示：“随着竞争对手争相进入市场，三星可折叠设备最近的成功为该行业注入了新的活力。三星已经证明，一旦价格合适并具有更稳定的结构，消费者就会对可折叠手机感兴趣。得益于其可折叠设备，Flip和Fold填补了三星Galaxy Note的空白，同时吸引了新的消费者，我们已经见证了其他供应商今年推出的新可折叠产品，其外形尺寸越来越受欢迎，我们预计会有更多厂商尝试从三星手中夺走市场份额。”

7、SA：高通/联发科/三星LSI占据2021年Q3手机基带收入份额前三名

集微网消息，2月25日，Strategy Analytics指出，2021年Q3全球蜂窝基带市场收益增长了23.3%，达到81.5亿美元，创历史新高。

根据Strategy Analytics手机元件技术（HCT）服务近期发布的研究报告《2021年Q3基带市场份额追踪：5G基带收益份额占70%》指出，高通、联发科、三星LSI、紫光展锐和英特尔占据了2021年Q3手机基带收入份额的前五名。

其中，高通以55%的收益份额保持领先，其次是联发科（29%）和三星LSI（9%）；5G基带芯片占2021年Q3基带总收益的70%；随着5G基带组合的增加，基带市场的平均售价（ASP）增长了32%。

Strategy Analytics表示，高通在2021年Q3的5G基带芯片出货量连续第四个季度超过1亿。由于容量限制，该公司优先考虑了高端和超高端基带芯片，这一举措获得了回报。高通基带收益在2021年Q3同比增长57%。该公司继续受益于海思半导体的退出、5G iPhone和安卓5G价格段的扩张。Strategy Analytics认为，5G周期仍处于早期阶段，高通有望在2022年借助增加代工产能来提高基带出货量和收益。

由于其广泛的中国客户基础，联发科的5G Dimensity基带出货量在2021年Q3增长了三倍。5G基带组合的增加帮助联发科基带芯片的平均售价实现了60%的增长。而紫光展锐凭借其具有竞争力的产品和Tier 1客户订单，LTE芯片出货量增长了74%。Strategy Analytics认为，随着联发科将重心转向5G，紫光展锐有望在2022年从联发科手中夺取LTE市场份额。

8、BOE（京东方）独供OPPO Find X5新一代柔性四曲屏

2月24日，OPPO举行新品发布会，正式发布了高端旗舰机型OPPO Find X5。BOE（京东方）为该机型独供了基于高端柔性显示技术品牌—f-OLED的新一代柔性四曲屏，在屏幕设计、显示效果、耐用性等方面实现全面升级，通过再度与OPPO携手，彰显了BOE（京东方）在柔性显示技术及客户合作方面的领先实力。

BOE（京东方）独供OPPO Find X5新一代柔性四曲屏（图片来源：OPPO）

OPPO Find X5搭载BOE（京东方）6.55英寸柔性OLED屏，首次采用柔性四曲打孔设计，突破高难度贴合工艺技术，孔边框缩小至0.5mm，拥有超高的屏占比和颜值，带来如临其境的画面体验。同时，该屏幕采用三频动态刷新模式，最高兼容120Hz变速高刷，提升屏幕流畅度，全方位满足影音娱乐等多场景需求的同时，兼顾产品整体续航。值得一提的是，此款BOE（京东方）柔性OLED屏幕采用新一代玻璃材料，经过严苛的跌落测试，大幅提升屏幕抗摔耐用性，有效降低屏幕划伤和碎屏风险。除此之外在健康护眼方面也同样表现优异，此款由BOE（京东方）独供的屏幕还通过了SGS高阶低蓝光认证，用户在享受高品质画面的同时，可有效削弱有害蓝光透过，降低了屏幕光线对眼睛的伤害。

近年来BOE（京东方）与OPPO多次强强联手，不仅此次独供OPPO高端旗舰产品Find X5柔性四曲屏，此前更携手OPPO推出“下一代屏下摄像头技术”，采用BOE（京东方）行业首创“一驱一”技术，开创了智能手机全面屏新时代；与此同时，BOE（京东方）曾携手OPPO推出卷轴屏技术，将柔性屏创新发展推上了新的高度，也为广大消费者带来了更好的产品体验。

多年来，BOE（京东方）稳定的产品品质及交付能力已获得众多品牌客户认可，作为全球半导体显示龙头和物联网创新企业，BOE（京东方）持续以技术创新赋能各类智能终端产品，其行业领先的折叠屏、滑卷屏、全面屏等全方位柔性显示终端解决方案已覆盖国内外众多头部品牌。根据群智咨询（Sigmaintell）数据显示，2021年BOE（京东方）柔性OLED智能手机面板出货量约6000万片，同比增长近60%，柔性显示屏出货量位居国内第一、全球第二。去年12月，BOE（京东方）发布了中国半导体显示领域的首个技术品牌，其中有代表业内领先水平的高端柔性显示技术品牌—f-OLED，此次OPPO Find X5正是这一技术品牌延展和赋能的成果。

如今，多形态柔性显示正逐步成为智能终端发展的重要趋势。2022年开年伊始BOE（京东方）便携手包括OPPO在内的合作伙伴一道动作频频，发布了一系列高端旗舰多形态终端产品。此次为OPPO Find X5独供柔性四曲屏，进一步展现了其在柔性显示领域的创新实力与龙头地位。未来，BOE（京东方）高端柔性显示技术品牌f-OLED将持续赋能更多智能终端和应用场景，为全球亿万消费者带来屏联万物的美好“视”界，给柔性显示创新应用带来无限可能。