液晶面板再次扎堆 产能又过剩？

　　可短短几个月之后，一切都变了。从第二季度开始，液晶面板价格持续上扬，结束了几年来液晶面板行业的亏损局面。然而，仅仅过上了半年好日子，曾经纷纷减缓产能扩充的面板厂就又开始了扩充计划。10月，京东方宣布要投入30亿元实施新的生产线建设计划，奇美又要建设一条新的第6代生产线，而三星也不甘寂寞，宣布开始筹备扩充生产线，据说资金将在2008年到位。面对市场的增长，大家再次一拥而上，这仿佛是好了疮疤忘了疼。

　　新一轮的市场博弈又将展开？

　　目标锁定在不同市场

　　和以往的全面厮杀不同，经过了价格战带来的血的教训，这次虽然厂商们扩容动作频频，不过，所瞄准的目标却各不相同。

　　以京东方为例，其筹建的液晶生产线为4.5代线，将主要生产应用于车载显示、便携DVD、数码相机等产品的14.1英寸以下的中小尺寸液晶屏。无独有偶，以台湾元太科技为首一个财团希望借助收购BOE Hydis来提高中小尺寸面板的产能。有趣的是，BOE Hydis在之前原本属于京东方所有，但在今年5月被法院接管并于9月进行了拍卖。

　　而三星将要投资的项目则是第8代生产线。8代线的母板规格为2200mm×2500mm，其更大的应用是切割46英寸和52英寸的液晶面板。根据三星公司的说法，这一投资将在2008年到位，目的是巩固公司在快速增长的大屏幕平板电视市场上的领导地位。

　　相对而言，奇美的扩容计划刚刚落在中间。奇美准备建设的生产线为第6代生产线，其母板规格为1500mm×1850mm，适于切割19英寸到37英寸的液晶面板。

　　从布局来看，三者新的产能所对应的市场泾渭分明，不会面临直接冲突。这是否预示着未来面板厂商的差异化路线呢？如果厂家们开始避免在市场上全面剧烈冲突导致的双输结局，而逐渐开始各自锁定不同的市场定向发展，那么，将有可能避免集体亏损的局面再次出现。

　　但是，目前来看，这一种格局还不会出现。今年，奇美和LG.Philps都表现出了对建设8代线的兴趣。LG.Philips在6月1日宣布，公司董事会已经决议放弃5.5代液晶面板厂的投资案，今后的投资方向将以提升大尺寸液晶电视面板长期竞争力为目标，预计量产时间为2009年。而奇美电子也表示下一步的投资将锁定在8代线。如此下去，在大尺寸市场的新一轮竞争不可避免。这种情况的出现，是由于液晶面板市场重心的转移。

　　市场重心向两端转移

　　今年的液晶面板市场和过去有何不同？以前，大家谈到面板，都把目光锁定在PC的显示器上。然而，从今年起，液晶电视产业的增长、笔记本电脑用户的激增和移动设备的增长都推动了面板的行业增长，面板市场开始多极化。

　　如果用量来计算，那么显示器对面板的消耗是最多的。根据研究机构DisplaySearch的数据，过去一年内全球用于生产显示器的面板数量达到了1.77亿片，远远超过了其他领域。而另一方面，用于生产液晶电视的面板数量达到0.78亿片，用于生产笔记本电脑的液晶面板数量达到了1.08亿片。

　　但是，从增长情况来看，液晶电视的增长速度遥遥领先，全年每个月的同比增长率都超过了30%，其中8个月的同比增长率超过了50%。相对而言，液晶显示器面板的增长速度要慢于液晶电视面板和笔记本电脑面板的增长速度。

　　高清普及的趋势促进了大屏幕平板电视市场的快速增长，而液晶电视在大屏幕平板电视市场中的比重正在增长。从厂商的市场动作来看，在未来一两年内，蓝光、HD DVD将加快普及，大尺寸液晶电视的增长趋势仍将继续。正因如此，各大面板厂商纷纷将目光聚焦在这一市场。由于切割大尺寸液晶面板需要更高代数的生产线，从建设到投产的周期较长，因此，短期内大尺寸液晶电视面板供不应求的局面仍将维持。

　　与此同时，虽然总销售额仍然不大，但小尺寸面板市场在2007年的增长尤为明显。这一点在全球各大面板厂商的财报中可以看出。2007年10月，奇美小尺寸面板的业务营收达到3600万美元，同比增长145%，而大尺寸面板业务营收11.37亿美元，同比增长86%；中华映管小尺寸面板业务营收4600万美元，同比增长124%，而大尺寸面板业务营收4.1亿美元，同比增长仅为9%；LG.Philips小尺寸面板业务营收7500万美元，同比增长88%，而大尺寸面板业务营收16.2亿美元，同比增长35%。拥有小尺寸面板业务的面板厂中，唯有三星的小尺寸业务营收增长较缓，为1.91亿美元，同比增长11%。

　　小尺寸面板市场的火热源自移动设备的普及。车载GPS、MP4、手机和PDA在近年来快速增长，而它们都需要小尺寸液晶面板作为显示输出。同时，在未来几年内，UMPC、移动电视和手机电视等新兴产品将成为小尺寸液晶面板的新增长点。

　　市场重心的转移，将直接影响到未来这一产业的竞争局势。

　　谁能活到最后

　　无论是一直保持盈利的友达，经受过痛苦的LG.Philips，还是险些退出液晶面板领域的京东方，都面临着新的竞争。那么，在新的竞争中，谁将会胜出，谁又会存活到最后呢？

　　其实，在这一领域，市场份额已经逐渐集中在几大厂商手中。友达、奇美、LG.Philips、三星和夏普共占据了近80%的市场营收。

　　目前看来，新扩建的产能还不能马上体现出来，奇美电子的生产线到2008年第二季度才能量产，而其他的计划往往落在2009年。因此，在产能再度过剩之前，如何利用这一段市场时机来积蓄力量，将是能否在下一轮角斗中胜出的关键。

　　大尺寸电视面板目前的需求增长非常快，同时还没有减缓的迹象。但是，这一领域强敌环伺，三星、LG.Philips等巨头都虎视眈眈，在2009年之后依然会有剧烈的竞争。同时，高代生产线的建设要面临技术和资金的门槛问题，巨大的投入意味着巨大的风险。

　　从目前的市场形势来看，京东方选择4.5代线也许是一个正确的选择。小尺寸面板的应用方式多样，增长也非常迅猛。同时，一些强敌如夏普还未涉足小尺寸领域，面临的竞争要小于其他领域。但是，目前这一领域在整个液晶领域所占的产值还很小。

　　无论如何，单纯固守显示器面板制造并不是长久之道。在笔记本电脑不断挤压PC市场空间的情况下，液晶显示器的增长速度会受到制约。如果再次面临价格战，在其他领域有利润支撑的厂商会更加容易胜出。