芯片国产化替代进入加速期

　　日前，中国通信工业协会旗下的手机中国联盟向国家发改委举报，指控高通公司存在收取过高专利费和搭售的不当行为，认为这对中国手机产业造成严重影响。此前，高通已接受中国发改委反垄断调查，目前仍在进行中。

　　分析人士认为，这桩调查案或使国内IT业者“去IOE”、国产化替代进入加速期。

　　“高通反垄断一事再次说明，在保障国家信息安全的新形势下，芯片作为信息安全的基础核心，实现国产化‘去IOE’势在必行。”业内人士透露，国家近期将出台的扶持集成电路产业的政策即着力于此。

　　手机中国联盟通过对20多家会员企业进行走访后认为，高通的商业模式已经对中国手机产业造成损害。高通的芯片销售采用的是专利许可模式，与一般只销售芯片的企业不同，高通在卖出芯片后，还要收取专利许可的费用。

　　而此次高通陷入反垄断调查，其专利费在收取对象上采用不同计价方式或是重要原因之一。不过，也有专家指出，这笔钱究竟是高通的正常研发费用获得的补偿还是利用垄断地位多收，将依赖于本次反垄断调查的结果。

　　在全球商用数据库系统市场中，由IBM、甲骨文（Oracle）和EMC组成的三驾马车被称为“IOE”，构成了从服务器、数据库到存储设备的产业链，并且几乎占领了全部的市场份额。

　　过去两年，高通在中国的营收增长了逾一倍，从2011年的47亿美元上涨到了2013年的123亿美元。另据研究机构Canalys指出，2015年大中华地区4G智能手机出货量预计将增加约三分之一，超过5亿台，其中许多将使用高通技术。

　　但对一些国内业者而言，对高通展开的调查成为它们审视自身的机遇。有分析人士指出，由于高通掌握着技术核心，很难有企业可以不用高通的芯片，中国企业在谈判中处于弱势地位。

　　据权威数据统计，2012年全年我国芯片的进口额超过1900亿美元。芯片进口和原油进口的金额几乎相当。

　　中信建投证券曾发布报告指出，棱镜门的发酵使信息安全受到普遍关注，加上国内IT厂商急需破除国外IT巨头的垄断获得自己的市场空间，IT系统“去IOE”、国产化替代进入了加速期。

　　国金证券认为高通事件目前还存在不确定性，倾向于认为其将做出一定的让步，但高通可以接受的调节空间较大，技术方面的优势依然可以获得市场领先，短期以交易性机会为主，长期来看为国内芯片设计厂商的发展提供了一定的空间与时间，首推具备TDS设计能力的大唐电信，境外关注锐迪科、MTK，关注终端制造厂商TCL集团/TCL通信、联想集团等。

　　关注芯片设计制造相关标的，芯片设计：上海贝岭、同方国芯、国民技术、锐迪科等，芯片封装：长电科技、晶方科技，封测材料：兴森科技，上海新阳；设备：七星电子、苏大维格；终端：联想集团。