AI算力带火光纤市场，国内厂商扎堆扩产

据市场人士透露，随着AI大型算力中心建设的持续升温，全球高速光互联需求大幅增长，光纤市场正逐步从传统电信基础设施向AI算力网络转型。受此影响，自2025年第四季度以来，光纤价格持续走高。目前，主流的G.652.D单模光纤现货价格已从2025年初的每芯公里不足人民币20元，攀升至100元左右，部分高价订单甚至突破110元。同时，用于数据中心高密度布线的G.657.A2光纤价格更是从每芯公里32元飙升至240元，涨幅高达650%，凸显出高端产品供应紧张的局面。

在AI服务器集群、高速交换机及光模块需求增长的带动下，高附加值光纤产品的出货比例不断提升，促使国内多家光纤企业启动新一轮扩产计划。据报道，烽火通信宣布投资约人民币29.13亿元，用于扩建光纤预制棒、多模光纤、特殊光纤及空芯光纤等产能，并同步布局海外基地以提升全球供应能力。与此同时，跨界企业也纷纷入局。深耕消费电子零部件的领益智造计划通过子公司参与富通嘉善重整案，预计投资不超过人民币40亿元以获取相关光纤资产及业务控制权。大族激光则规划投资约人民币25.2亿元建设年产6000万芯公里的光纤及预制棒产线，并斥资人民币3.06亿元收购领纤科技51%的股权以布局空芯光纤技术。此外，上游硅材料企业合盛硅业也在持续推进年产3200吨光纤预制棒项目，试图切入上游材料供应链。

尽管扩产消息频出，但业界普遍认为，新产能的实际供给并非一蹴而就。光纤预制棒作为核心材料，其制造工艺涵盖化学沉积、烧结、拉丝等多个高精度环节，部分关键设备仍需依赖进口。从规划到投产，通常需要一年半到两年以上的时间。此外，新进企业还需克服工艺稳定性、良率及技术团队建设等难题。特别是AI数据中心使用的特殊光纤，对低损耗、高一致性和可靠性的要求远超传统通信产品。据业内人士透露，全球大型云服务提供商的产品验证周期往往长达数个季度，新供应商在短期内很难打入其供应链。

回顾过往，国内光纤市场曾因电信运营商集中采购引发价格上涨，进而导致大规模扩产和最终的产能过剩与价格战。然而，部分产业人士分析指出，本轮需求主要由AI基础设施建设驱动，市场结构已发生显著变化，高端产品需求持续攀升。目前，国内光纤厂商正将战略重心转向多芯光纤、空芯光纤、超低损耗光纤等高端领域，以满足AI大型算力集群及下一代高速光网络的需求，同时降低标准化产品价格波动带来的风险。