慧荣苟嘉章：长江存储将成全球最大NAND制造商

据慧荣科技总经理苟嘉章透露，当前全球存储器产业正经历由AI驱动的周期性变革，各大存储器厂商的产能已进入满载状态，市场需求旺盛。无论是HBM、DDR5还是新一代存储器产品，三星、SK海力士和美光三大厂商均在全力推进技术竞争。

尽管SK海力士在2026年仍将在HBM3E市场占据领先地位，但三星电子正通过技术调整和产能优势，加速布局HBM4、LPDDR5X、LPDDR6以及GDDR7等产品线。预计到2027年，三星有望在HBM市场占据主导地位，这将为其带来前所未有的营收增长。

三星此前在HBM领域曾一度落后，但通过将重心转向HBM4，并率先导入1c纳米DRAM制程和自家4纳米逻辑晶粒，成功实现HBM4的量产。相比之下，SK海力士则采用1b纳米DRAM制程和台积电12纳米逻辑芯片，未来计划通过HBM4E的研发和台积电3纳米制程的应用，进一步提升竞争力。

美光方面，尽管受限于产能，但通过收购力积电铜锣厂，正在加快产能扩充和市场布局。与此同时，AI逻辑推理需求的快速增长，也推动了存储器需求的激增，传统HDD和SSD市场面临严重缺货。据外界预测，长江存储有望在2030年成为全球NAND Flash市场的领头羊。

此外，DDR4价格近期因代理商囤货和炒作而大幅上涨，但南亚科、华邦电及力积电等中国台湾地区厂商仍在持续供应相关产品，市场供给并未完全中断。在NAND控制芯片领域，台积电已明确宣布2025至2028年逐步涨价，AI相关产品涨幅约10%。