CPU在AI系统中重要性提升，与GPU配比或达1:1

据业界分析，随着AI应用进入代理式AI阶段，AI工作负载正从训练转向推理，传统CPU在协调各种运算中将扮演核心角色，其重要性大幅提升，需求量甚至有望与GPU比肩，配比可能达到1:1。

英特尔CEO陈立武表示，CPU与GPU配比从过去的1:8收敛至约1:4，未来有望持续向1:1迈进，甚至重心会进一步向CPU倾斜。这表明CPU在AI系统中的重要性正在快速提升，且先前偏重GPU的运算架构正在反转。

英特尔承认，由于先前错估CPU的需求量，导致现有先进制程与封装产能未能跟上市场成长脚步。业界因此预期，2026至2027年CPU市场仍将维持供不应求。英特尔先进制程与封装产能多集中于美国及爱尔兰，而台厂主要在先进封测与上游IC载板上扮演关键后援角色，尤其在IC载板端与欣兴合作紧密。

此外，超微也提到，目前服务器用CPU的需求远超预期，客户针对特定AI工作负载提出定制化设计需求，看好相关营收将以双位数速度成长。英特尔表示，客户对Xeon服务器CPU的需求已反映于实体订单上，未来将扩充产能，并调涨报价10~15%以反映成本，有望带动2026年相关业务出现双位数成长。

值得注意的是，因高端CPU所需的ABF载板需要采用低膨胀系数玻纤布T-glass，由于相关供应链高端产能扩产不及，预估一直到2027年将处于缺货状态。这可能进一步冲击CPU出货量增速，成为未来相关供应链成长的隐忧。