涂鸦智能下周登陆纽交所：拟募集超10亿美元

通过IoT云平台为企业和开发者提供PaaS和SaaS产品。

本文为IPO早知道原创作者|Stone Jin

据IPO早知道消息,IoT云平台「涂鸦智能」于美东时间3月12日向美国证券交易委员会(SEC)更新F-1招股文件,预计于本月18日正式以“TUYA”为证券代码在纽交所挂牌上市。

涂鸦智能计划在本次IPO中发行4359万股美国存托股票(ADS),发行区间为每股17美元至20美元;以此发行区间上限计算,涂鸦智能基础融资至多募集8．71亿美元。

摩根士丹利、美银和中金担任本次IPO的联席主承销商,老虎证券和招银国际为副承销商;承销商总计享有653．85万股ADS的超额配售权。这意味着,“执行绿鞋机制”后,涂鸦智能的募资规模将至多为10．02亿美元。

值得一提的是,涂鸦智能的现有股东及知名长线基金将参与本次IPO认购,以示对公司的长期看好。

其中,现有股东腾讯和高瓴资本将分别有意以IPO价格认购至少1亿美元的ADS;而包括GIC、老虎环球基金、CPPIB等则有意以IPO价格认购累计至少3亿美元的ADS;即现有股东及第三方投资方有意合计认购至少5亿美元的ADS。

IPO前,涂鸦智能创始人兼CEO王学集持有22．0%的股份,联合创始人兼总裁陈燎罕、联合创始人兼CTO周瑞鑫则分别持有5．6%和4．2%的股份。

外部投资方中,NEA恩颐投资持有23．9%的股份,为最大机构投资方;而腾讯则同样持有10．8%的股份。此外,涂鸦智能的过往投资方还包括元璟资本、宽带资本等。

成立于2014年的涂鸦智能主要通过其开创的IoT云平台,为企业和开发者提供PaaS和SaaS产品。

其中,IoT PaaS产品可使得企业和开发者能够快速、经济高效地开发、发布、管理和商业化软件设备和服务;行业SaaS解决方案则帮助企业更加轻松、安全地部署、连接和管理大量不同类型的智能设备。此外,涂鸦智能还为企业、开发商和终端用户提供基于云的增值服务,以提高开发和管理IoT体验的能力。

在刚刚过去的2020年,涂鸦智能总计拥有超过5000位客户,覆盖品牌、OEM厂商、行业运营商、系统集成商等;同样在这一年中,涂鸦智能的IoT PaaS产品赋能飞利浦、施耐德电气等超过2700个品牌升级智能设备。目前,涂鸦智能的IoT PaaS已帮助企业和开发者在全球超过220个国家或地区,开发超过1100个类别的智能设备。

简而言之,涂鸦智能通过技术与IoT设备的融合,帮助企业客户快速实现智能化。

灼识咨询的报告显示,涂鸦智能在2020年为超过1．165万亿台智能设备提供支持,按设备数计算,涂鸦智能成为全球IoT PaaS市场中提供IoT PaaS业务规模最大的一家企业。

截至2020年12月31日,由涂鸦智能提供支持的智能设备数约为2．043亿台;IoT云平台目前日均能够处理超过840亿个云请求和1．22亿次语音AI交互,智能设备则在全球超过10万家商店都有销售。

2019年和2020年,涂鸦智能的营业收入分别为1．06亿美元和1．80亿美元,同比增长70%;净亏损则从7047万美元小幅收窄至6691万美元。

从收入结构来看,涂鸦智能主要分为IoT PaaS、智能设备的分销以及SaaS及其他。其中,IoT PaaS产品在2019年和2020年的收入占比分别为72．2%和84．3%。

毛利率方面,2019年和2020年涂鸦智能的整体毛利率分别为26．3%和34．4%;而IoT PaaS产品的毛利率则分别为28．7%和35．9%,高于平均值。

值得一提的是,涂鸦智能IoT PaaS产品的客户数从2019年的2328个增至2020年的3296个,大客户数则从2017年的127个增至188个,其中在截至最后实际可行日期过去12个月收入超10万美元的客户为大客户。

而在更为关键的基于美元的净扩张率(dollar-based net expansion rate)指标上,涂鸦智能IoT PaaS产品在截至2019年四季度末、2020年一、二、三、四季度末止12个月的净扩张率分别为188%、173%、160%、179%和181%,整体保持相对稳定的水平。

在获客方面,涂鸦智能主要依赖品牌营销以及开发者社区的拓展。截至2020年12月31日,涂鸦智能搭建的社区已有超过26．2万名注册开发者。

涂鸦智能表示,IPO募集所得资金将主要用于研发;投资基础技术搭建、品牌营销及其他资本支出;以及其他一般公司用途。