ASM谈向中国大陆供货光刻机；工信部：加快智能芯片攻关，增强算法算力等能力……

高通摆脱芯片供应短缺问题 双芯片代工策略见效

11月4日，高通股价飙涨逾12%，相较半导体同业，高通在面对芯片短缺更显得心应手，并看好明年业绩将持续成长。

高通执行长 CrisTIano Amon 于电话会议上表示，预计12月底供应问题将明显好转，明年下半年将有足够的供应满足需求，预期 2022财年EPS有望年增20%。

Lily点评：5G芯片短缺一直影响5G手机的出货量。高通作为全球5G芯片的主要供应商，早在今年开年就表示芯片供应的短缺。最新，目前高通芯片多采先进制程，透过三星、台积电取得 5纳米制程芯片，使其面对供给问题上更具弹性。

高通执行长 CrisTIano Amon认为，尽管短期面临芯片供应压力，芯片收入依然成长56%。高通是少有几个有能力在先进制程进行多方采购的公司之一。此前，苹果处理器仅选择台积电代工，高通采用双采购策略，是芯片销量成长的主要因素。

英特尔曾预测芯片短缺要到 2023 年才会好转；但高通与 AMD预期比较接近，AMD 估芯片供给瓶颈将持续到 2022 年下半年。

ASML：除EUV光刻机外仍正常向中国大陆发货

在今年第四届进博会上，ASML中国区表示目前除了EUV光刻机无法正常供货外，其余产品均可正常发货。针对中国市场，ASML与去年进博会的观点一样，仍然保持开放态度，但仍然要遵循相关法律法规。与此同时，ASML还透露在全球芯片扩产潮下，部分光刻机的交货周期也收到影响，因此ASML自身也在开展扩产计划。

Leland点评：尽管无法购置EUV光刻机，中国大陆自身仍在加紧芯片制造产能扩张，依然是ASML最大的客户之一。ASML声称在中国的装机量已经接近1000台，其中多为KrF、i-Line和ArF光刻机，而ASML中国团队依然是以服务支持为主。

不过国内用到光刻机的芯片扩产计划近期似乎也有一定的放缓，在ASML 10月公布的第三季度财报中，来自中国大陆的销售额占比从上季度的17%进一步降低至10%。结合总销售额来看，今年第二季度至第三季度，ASML的销售额增加了近10亿欧元，而来自中国大陆的销售额降低了近1亿欧元，只有4.1亿欧元左右，这个数字也低于去年Q3季度的销售额。

结合其他地区的销售增长来看，中国台湾和美国均在近期开启了又一轮的扩产工作，而且在EUV光刻机的销售数量上有了大幅增长。这样的销售情况与台积电和英特尔的建厂部署计划有关，受制于无法购买EUV光刻机，中芯国际在更高制程的扩产上明显受阻。

绿的谐波机器人减速器稳固龙头位置，开始打入四大家族供应链

绿的谐波作为国内工业机器人领域谐波减速机龙头，凭借产品与技术优势积累了行业内大批头部优质客户。据绿的谐波三季度报显示，随着其新建产能的逐步投产，有望对标国际精密减速器龙头。同时旗下谐波减速器的性能已经与哈默纳科平齐，开始打入四大家族供应链。

Sisyphus点评：绿的谐波的在机器人领域的崛起是可预见的。首先工业机器人主要下游3C与汽车制造业复苏动能强劲，固定投资加大推动机器人产销回暖。同时劳动力成本攀升叠加机器人成本回收周期缩短促使企业机器换人。最重要的是国内自主品牌机器人占比快速提升，优质核心零部件的国产替代可以说是顺其自然的。

仅从Q3单季度来看，绿的谐波收入1.35亿元，同比增长124.3%。根据行业发展来看，国内提出的协作机器人概念资本环境利好同时技术起点与海外相近，国产协作机器人有望实现弯道超车，凭借绿的谐波在机器人行业减速器龙头的位置，在这个新概念上同样将有大量的业绩可以兑现。

目前，绿的谐波独创P型齿比肩哈默纳科对标产品性能，Y、N系列精度和寿命处于行业领先；通过募投项目预计年产能从9万台提升至60万台，再次增强全球大客户订单承接能力。优异的性能加上突出的性价比，绿的谐波已经开始向四大家族供应链切入。

苹果反对！欧盟拟允许通过第三方安装手机应用

11月3日，苹果软件主管克雷格·费德里吉（Craig Federighi）在出席里斯本全球网络峰会时表示，反对欧盟提出的《数字市场法案》，该法案可能会导致用户从App Store之外安装软件，从而破坏iPhone安全。《数字市场法案》目前正在接受欧洲立法者的审议，其中包括了要求苹果等公司允许第三方应用商店在其设备上运行的条款。

Anson点评：这已经是继欧盟的统一Type-C接口后，第二条涉及到苹果的法案了。一直以安全著称的iOS系统，为保证系统的安全性，禁止通过除App Store以外的第三方渠道安装软件。这条法案的出发点很明显就是针对苹果提出的。

从欧盟提出法案的出发点来看，欧盟此举可能是想终止苹果的垄断行为，一方面是为了帮助苹果手机用户争取软件安装的自我选择权，另一方面可能是想终止苹果以“中间商赚差价”的方式进行30%的费用抽成，这不仅损害了软件厂商的利益，更是损害了消费者的利益。通常软件厂商为保证自身利益不受影响，提高商品在iOS系统上的售价。其实，苹果禁止第三方软件的安装违反了反垄断法的相关条例，近年来，苹果也遭到了多国以反垄断法为由的起诉，但苹果依旧保持我行我素的态度。

从苹果反对的观点来看，一方面苹果禁止第三方软件的安装，确实是为消费者和系统的安全考虑。另一方面，此法案的推出，确实是动了苹果的“蛋糕”，据统计数据显示，苹果App Store 2020年营收640亿美元，同比增长28%，软件抽成也成为可苹果主要营收的重要来源。允许第三方软件的安装，App Store的营收将会有所影响，这可能才是苹果反对欧盟法案的真正原因。

工信部：加快智能芯片攻关，增强算法算力等能力

11月5日，工业和信息化部副部长王志军表示，技术创新是发展原动力，要持之以恒地加强人工智能相关基础理论、关键技术、共性技术的研究，加快智能芯片、操作系统等关键环节的攻关突破，增强数据、算法、算力等基础支撑能力，夯实产业基础和供给能力，为世界智能产业发展贡献中国智慧。

Carol点评：近年来，我国智能科技与产业蓬勃发展，图像识别、语音识别等智能技术的创新应用能力持续提升。据研究机构测算，我国人工智能核心产业规模已超过3000亿元，企业数量超过2500家，初步形成覆盖基础层、技术层、应用层的产业链，成为带动产业转型和经济高质量发展的重要新动能。

随着算法模型的增大及应用场景及规模的逐步提升，产业对AI算力的需求越来越大，AI芯片领域的投融资也越来越多，有投资人表示，看到自己投资的公司在语音方面对算力的计算，从2012年到2019年增加了几十万倍，因此也增加了对AI芯片公司的投资，

近年来AI芯片企业也越来越多，AI计算芯片主要包括GPU、DPU、TPU、NPU、IPU、VPU等，2021年全球AI芯片厂商超过150家，其中中国的AI芯片大概有100家，2020年全球在AI芯片领域的投资达到58.96亿元。浪潮信息副总裁、浪潮信息AI&HPC产品线总经理刘军此前表示，未来AI芯片算力将持续提升，满足模型规模增长态势，注重成本、性能功耗比，满足不同场景应用的需求。