【申港电新|周观点】从光伏组件招标价格看产业链涨价或将见顶

来源:D.f发布时间:2021-05-31238浏览

每周一谈

1．每周一谈：从组件招标价格看产业链涨价或将见顶

近期2021年国企光伏组件招标结果陆续公示，我们对部分企业光伏组件招标信息进行梳理。截止5月底已开标的光伏组件招标项目超过21GW，供货期大部分处于2021Q3～4。在上游硅料涨价向下传导的机制下，组件招标价格不断攀升，5月投标报价大多位于1．7～1．9元／W区间，中标均价大多超过1．7元／W，相对去年同期增长18～23％。

从时间轴来看，4月之后招标价格已经来到1．7元／W左右的区间上，并呈现出继续上升的趋势。

对比历年组件招标均价，价格连续下降的走势被打断。中广核2020年5月组件招标投标均价1．46元／W，2021年上涨至1．73元／W，涨幅18．8％；中核汇能2020年6月2日公示的第一批招标均价仅1．38元／W，2021年5月23日公示的第二批招标均价上涨至1．7元／W，涨幅23．3％。

组件现货市场与招标价格走势基本一致。本周182及210组件均价1．75元／W，高价已报至1．82元／W，166组件均价1．72元／W，高价达1．78元／W，相对去年同期上涨9．6％，158．75mm组件在此轮涨价潮中涨幅相对较小，同比增长7．1％。

目前已公示的组件招标项目，均在4月底之前截标，而进入5月之后，硅料、硅片、电池片涨价趋势明显加快，此轮加速与4～5月公开的招标结果有不可分割的联系。

硅料、硅片、电池片5月单月涨幅分别达到33％、20％、17％，若电池片涨价效应反映到组件价格中，则组件招标价格将来到1．9～2．1元／W区间，电站盈利空间将被压缩至所剩无几。

组价大批量招标已全面启动，在目前的组件价格水平下，项目收益率已逼近可接受极限，继续涨价将会削弱下游装机意愿。我们认为产业链涨价传导难度已越来越大，未来硅料的涨价空间十分有限，并很难传导至组件下游，6月产业链价格有望逐渐回稳。我们看好上游硅料、硅片头部厂商对生产链的成本控制能力，以及大尺寸组件趋势，推荐关注通威股份、特变电工、隆基股份、天合光能，以及价格率先触底、盈利将随需求反弹的光伏玻璃龙头福莱特、亚玛顿。

投资摘要

市场回顾

截止5月28日收盘，本周电力设备及新能源板块上涨2．95％，相对沪深300指数落后0．69 pct。电力设备行业涨幅在中信30个板块中位列第13位，位于中游。从估值来看，电力设备及新能源行业42．34倍，高位回调后现复苏势头。

子板块涨跌幅：太阳能（－0．76％），核电（－0．37％），风电（＋0．25％），输变电设备（＋0．66％），储能（＋2．86％），配电设备（＋3．88％），锂电池（＋7．56％）。

股价涨幅前五名：天原股份、融钰集团、三星医疗、大豪科技、金利华电。

股价跌幅前五名：江特电机、固德威、蓝海华腾、台海核电、和顺电气。

行业热点

风光：发改委下发各省 2021 可再生能源电力消纳责任权重及 2022 预期目标。

储能：新型储能发展指导意见征求稿发布，2025 年装机规模达 30GW 以上。

投资策略

新能源车：新能源车销量保持高增长态势，德法新能源车渗透率持续提升，国内以爆款车型拉动整体销量的模式仍将延续。本周电解液及其原材料价格继续上涨：三元圆柱电解液（＋7．9％），磷酸铁锂电解液（＋4．3％），氢氧化锂（＋1．8％），六氟磷酸锂（＋4．5％）。锂电池价格保持稳定，钴系原材料小幅下降：钴粉（－3．8～4．0％），四氧化三钴（－1．7％），硫酸钴（－1．4％）；其余材料价格基本稳定。我们看好三元高镍化＋磷酸铁锂市场分化以及锂电全球化趋势，推荐关注宁德时代、亿纬锂能、当升科技、璞泰来、恩捷股份、欣旺达。

光伏：本周全产业链价格上调，上游涨幅较大，光伏玻璃价格稳定。硅料（＋6．5～11．1％）、硅片（＋8．7～10．7％）、电池片（＋6～8％）、组件（＋0．6～1．9％）。我们看好疫情结束后行业集中度提高、龙头企业抗风险能力凸显的行业趋势。

风电：全国 1－4 月新增风电装机 6．6GW，同比增长 85．9％。风机价格持续下调，4 月国家电投招标报价平均 2588 元／kW，相对去年同期下降 35％。我们看好风机制造商龙头金风科技、风塔龙头天顺风能、风机叶片龙头中材科技。

储能：新型储能发展指导意见征求稿发布，2025 年装机规模达 30GW 以上。国网发布构建新型电力系统六项重要举措，“十四五”投资抽水蓄能 1000 亿元，推动储能领域快速发展。我们看好废旧电池回收行业龙头格林美，户用储能龙头派能科技。

投资组合

隆基股份，宁德时代，国电南瑞，璞泰来，阳光电源各20％。

风险提示

新能源汽车销量不及预期；新能源发电装机不及预期；材料价格下跌超预期；核电项目审批不达预期。

报告正文

行业热点新闻

国家发改委下发各省2021年可再生能源电力消纳责任权重及2022年预期目标。5月25日，国家发改委、国家能源局联合发布2021年可再生能源电力消纳责任权重和2022年预期目标，根据文件，从2021年起，每年初滚动发布各省权重，同时印发当年和次年消纳责任权重，当年权重为约束性指标，各省按此进行考核评估，次年权重为预期性指标，各省按此开展项目储备。

新型储能发展指导意见征求稿发布，2025年装机规模达30GW以上。国家发改委、国家能源局日前发布《关于加快推动新型储能发展的指导意见（征求意见稿）》，文件中指出到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变。新型储能技术创新能力显著提高，核心技术装备自主可控水平大幅提升，在低成本、高可靠、长寿命等方面取得长足进步，标准体系基本完善，产业体系日趋完备，市场环境和商业模式基本成熟，装机规模达3000万千瓦以上。

投资策略及重点推荐

新能源车：1）本周电解液及原材料价格继续大幅上涨；2）4月新能源车销量保持高增长态势，德法新能源车渗透率持续提升，国内以爆款车型拉动整体销量的模式仍将延续。本周锂电池产业链价格变化情况：锂电池价格保持稳定；上游锂系原材料：氢氧化锂价格上涨（＋1．81％），六氟磷酸锂价格上涨（＋4．53％），碳酸锂价格稳定，硫酸镍价格上涨（＋1．47％），钴系原材料小幅下降：钴粉（－3．8～4．0％），四氧化三钴（－1．69％），硫酸钴（－1．36％）；正极材料、负极材料、隔膜、铜箔、铝塑膜价格稳定；电解液价格上涨：三元圆柱（＋7．86％），磷酸铁锂（＋4．34％）。我们看好三元高镍化＋磷酸铁锂市场分化以及锂电全球化趋势，推荐关注宁德时代、亿纬锂能、当升科技、璞泰来、恩捷股份、欣旺达。

光伏：1）本周全产业链价格上调，上游涨幅较大，光伏玻璃价格稳定；2）2021年风光建设方案出炉，分布式光伏户用补贴5亿元超市场预期，风光保障性并网规模不低于90GW。本周产业链价格情况：硅料价格继续上涨，国产致密料（＋11．11％）、单晶用进口硅料（＋9．88％），国产菜花料（＋6．48％）、多晶用进口硅料（＋6．67％）；硅片价格普遍上调：多晶－金刚线（＋2．04％），单晶158．75mm（＋9．83％～10．74％）、单晶166mm（＋9％～9．31％），单晶182mm（＋8．81％～9．15％），单晶210mm（＋8．58％～8．65％）；电池片全线大幅上涨：多晶－金刚线（＋4％～4．39％），G1（＋7．97％～8％），M6（＋6．06％～6．62％）、M10（＋6．06％～6．62％）、G12（＋6．06％～6．62％）；组件价格小幅上涨：275／330W多晶（＋0．66％～0．98％），325／395W单晶PERC（＋1．21％～1．87％），355／425W单晶PERC（＋1．18％～1．79％），182单面单晶PERC（＋0．57％～1．27％），210单面单晶PERC（＋0．57％～1．27％）；光伏玻璃价格稳定。我们看好疫情结束后行业集中度提高、龙头企业抗风险能力凸显的行业趋势，推荐单晶硅料和PERC电池片龙头通威股份、单晶硅片龙头隆基股份。

风电：全国1－4月新增风电装机6．6GW，同比增长85．9％。风机价格持续下调，4月国家电投2021年第十二批风机集中招标开标，规模共计1900MW，报价最低降至2396元／kW，均价2588元／kW，相对去年同期下降35％。我们看好风机制造商龙头金风科技、风塔龙头天顺风能、风机叶片龙头中材科技。

电网投资：可再生能源装机占比加速提高，特高压对解决可再生能源发电的消纳问题具有重要作用。国家电网“十三五”期间完成电网投资2．38万亿元，建成投运特高压工程19项，2020年特高压建设项目投资规模达到1811亿元，推动电网向能源互联网升级，促进能源清洁低碳转型，加强坚强智能电网建设。我们看好电网自动化龙头国电南瑞、电网信息化龙头国网信通。

核电：2021年1－4月，核电发电量1250亿kWh，同比增长14．9％，增速同比提升17．6 pct。截至2020年底，中国在运、核准在建机组共66台、装机7075万千瓦。其中，在运48台、4989万千瓦，居世界第三；核准在建18台、2087万千瓦，居世界第一。我们看好产业链龙头企业中国核电、久立特材、应流股份。

储能：新型储能发展指导意见征求稿发布，2025年装机规模达30GW以上。国网发布构建新型电力系统六项重要举措，“十四五”投资抽水蓄能1000亿元。两会期间，多位代表委员建议将储能产业纳入能源发展“十四五”规划。发改委正式明确新基建范畴，受此利好，充电桩“地补”政策密集出台，预计今年全年完成投资约100亿元，新增公共桩20万台，新增私人桩超过40万台，新增公共充电站4．8万座。中国的电化学储能能力达到170万千瓦，预计未来几年储能市场将继续稳步增长。工信部公示了第五批《锂离子电池行业规范条件》企业名单，共有15家电池企业入选。我们看好废旧电池回收行业龙头格林美，户用储能龙头派能科技。

我们本周推荐投资组合如下：

市场回顾

截止5月28日收盘，本周电力设备及新能源板块上涨2．95％，沪深300指数上涨3．64％，电力设备及新能源行业相对沪深300指数落后0．69 pct。

从板块排名来看，与其他板块相比，电力设备及新能源行业本周涨幅为2．95％，在中信30个板块中位列第13位，总体表现位于中游。

从估值来看，电力设备及新能源行业前期高位回调后，现复苏势头，因行业业绩大幅增长，近期估值明显降低，当前41．07水平。

从子板块方面来看，太阳能板块下跌0．76％，核电板块下跌0．37％，风电板块上涨0．25％，输变电设备板块上涨0．66％，储能板块上涨2．86％，配电设备板块上涨3．88％，锂电池板块上涨7．56％。

股价涨幅前五名分别为天原股份、融钰集团、三星医疗、大豪科技、金利华电。

股价跌幅前五名分别为江特电机、固德威、蓝海华腾、台海核电、和顺电气。

行业数据

4．1锂电池产业链材料价格数据

4．2 光伏产业链材料价格数据

可再生能源发电

5．1 可再生能源装机

根据中电联数据，2021年4月光伏装机1．75GW，同比增加53．5％，风电装机1．34GW，同比增长12．6％，1～4月光伏累计装机7．08GW，同比增长55．3％，风电累计装机6．6GW，同比增长85．9％。

5．2 太阳能电池出口

根据海关数据，2021年4月太阳能电池出口数量3．05亿个，同比增长77．2％，环比下降12．6％，出口总金额131亿元，同比增长13．7％，环比减少7．1％。

2021年1～4月太阳能电池累计出口数量11．93亿个，同比增长33．8％，环比增长34．3％，出口总金额494．5亿元，同比增长23．9％，环比增长35．9％。

太阳能电池出口价格整体呈逐年下降趋势，2021年4月太阳能电池出口单价43．0元／个，同比下降35．9％，环比增加6．3％。

5．3 风光消纳

作为新能源消纳的主体，电网起到了决定性的作用。根据国家电网的承诺，2020年将努力将弃风弃光控制在5％以内。能源局印发的《清洁能源消纳行动计划（2018－2020年）》，要求2020年弃风率低于5％，弃光率始终低于5％。

2021年一季度全国新能源消纳利用水平整体较高，新能源利用率同比有所上升。一季度，全国弃风电量72亿千瓦时，同比上升27．9％，风电利用率96．0％，同比上升0．7个百分点；弃光电量17．3亿千瓦时，同比下降1．1％，光伏发电利用率97．5％，同比上升0．7个百分点，新能源消纳利用水平整体较高。

多地探索储能等灵活调节资源促进新能源消纳的新机制。多地试点开展虚拟电厂调峰等促进新能源消纳的新模式。促进清洁能源消纳的重大工程取得新进展。

2021Q1，全国弃风率前三的省份分布是内蒙古蒙西地区（13．3％），青海（12．1％），新疆（6．5％）。弃光率前三的省份分布是西藏（24．6％），青海（10．1％），内蒙古西地区（4．5％）。

5．4 储能装机

全球储能市场经过多年发展，已经初具规模，2020年预计总装机量超过10GWh，相比2010年89MWh的市场规模，增长118倍，相比2019年6．5GWh装机量，同比增长61％，全球储能市场正处于发展快车道。

我国储能同样发展迅速，2020年预计总装机量超过2．4GWh，相比2010年9MWh的市场规模，增长266倍，相比2019年0．85GWh装机量，同比增长182％，我国储能规模增速显著高于全球市场，未来将在全球市场扮演愈发重要角色。

5．5 电网投资及特高压

电网基本建设投资完成额自2016年达到5431亿元高峰后，历年投资额呈小幅下降趋势，2021年重回增长通道。2021年4月，电网基本建设投资额达312亿元，同比增长2．3％，1～4月累计完成852亿元，同比增长27％。

电力供需数据

6．1 全社会用电量

2021年1－4月，全社会用电量累计25581亿kWh，同比增长20．27％，增速比上年同期提高14．67 pct。从各产业及城乡居民生活用电量来看：

第一产业用电量283亿kWh，同比增长24．12％，增速同比提高19．05 pct。

第二产业用电量17074亿kWh，同比增长22．98％，增速同比提高28．94 pct。

第三产业用电量4379亿kWh，同比增长27．89％，增速同比提高36．04 pct。

城乡居民生活用电量3845亿kWh，同比增长2．97％，增速同比降低1．01 pct。

4月份，全国全社会用电量6361亿kWh，同比增加14．16％，增速比上年同期增加14．84 pct。从各产业及城乡居民生活用电量来看：

第一产业用电量72亿kWh，同比增长16．13％，增速同比提高7．36 pct。

第二产业用电量4451亿kWh，同比增长14．01％，增速同比提高12．66 pct。

第三产业用电量1046亿kWh，同比增长31．41％，增速同比提高39．28 pct。

城乡居民生活用电量792亿kWh，同比降低2．22％，增速同比下降8．66 pct。

6．2 可再生能源发电

2021年1－4月，全国发电量25276亿kWh，同比增长16．8％，增速比上年同期提升21．8 pct。从各种发电方式发电量来看：

火电发电量18901亿kWh，同比增长18．9％，增速同比提升24．8 pct。

水电发电量2727亿kWh，同比增长1．1％，增速同比提升10．5 pct。

核电发电量1250亿kWh，同比增长14．9％，增速同比提升11．2 pct。

风电发电量1870亿kWh，同比增长28．2％，增速同比提升23．8 pct。

光伏发电量527亿kWh，同比增长7．6％，增速同比降低2．5 pct。

6．3 发电利用小时数

从发电利用小时数来看，2021年4月全国发电设备累计平均利用小时1214小时，比上年同期增长10．16小时。

全国并网风电设备平均利用小时为823小时，比上年同期增加78小时。

全国水电设备平均利用小时为843小时，比上年同期减少22小时。

全国火电设备平均利用小时为1465小时，比上年同期增加199小时。

全国核电设备平均利用小时为2450小时，比上年同期增加220小时。

动力锂电池

7．1 新能源汽车产销量

2021年4月新能源车产量21．6万辆，同比增长163．6％，环比增长0．1％，其中纯电动汽车18．2万辆，同比增长217％，插电混合式动力汽车3．4万辆，同比增长49．9％。

2021年1－4月新能源车累计产量75万辆，同比上升257．5％，其中纯电动汽车63．7万辆，同比上升311％，插电混合式动力汽车11．3万辆，同比上升121．6％。

2021年4月新能源车销量20．6万辆，同比增长180．3％，环比减少8．7％。其中纯电动汽车17．1万辆，同比增长220％，插电混合式动力汽车3．5万辆，同比增长70．8％。

2021年1－4月新能源车累计销量73．2万辆，同比上升249．2％，其中纯电动汽车61．5万辆，同比上升296．8％，插电混合式动力汽车11．7万辆，同比上升138．8％。

7．2 动力电池装机

2021年4月动力锂电池装机量8．4GWh，同比增长134．0％。其中三元锂电池装机5．2GWh，磷酸铁锂电池装机量3．2GWh。

2021年1－4月动力锂电池累计装机量31．6GWh，同比上升240．5％。其中三元锂电池累计装机量19．0GWh，磷酸铁锂电池累计装机量12．6GWh。

2021年4月动力电池生产量12．9GWh，同比增长173．7％，环比增长14．2％。其中三元电池产量6．7GWh，同比增长131．0％，环比增长15．5％；磷酸铁锂电池产量6．2GWh，同比增长244．4％，环比增长14．8％。

2021年1－4月动力电池累计生产量45．7GWh，同比累计增长251．5％。其中三元电池产量累计24．5GWh，同比累计增长184．9％；磷酸铁锂电池产量累计21．2GWh，同比累计增长393．0％。

我们把动力电池产量与装机量进行差值计算可以发现，在疫情负面影响逐渐减小、企业复工复产浪潮的推动下，2020年1－12月产量－装机量为正，表明这一阶段处于恢复生产阶段，主要动力电池生产企业陆续复工复产，库存积累。

2021年4月动力电池Top10企业所占市场份额下降。3月宁德时代装机量占比达42．4％，龙头地位稳固。比亚迪稳居第二位，LG化学排名第三。

行业新闻

8．1 新能源汽车

工信部：交易单价超千元2021双积分报告发布。5月24日，由工信部主办的2021年度积分报告发布会暨积分政策研讨会在北京举办，本次发布会正式发布《乘用车企业平均燃料消耗量与新能源汽车积分并行管理实施情况年度报告（2021）》。报告显示，2020年新能源积分的交易规模逐年走高，从2018年到2020交易总金年累计交易426万分，额达到31．7亿元，其中2020年交易规模为215万分，交易额为25．9亿元，同比增长40％。从交易价格来看，各交易年度积分单价分布差异较大，2020年交易单价普遍高于1000元，平均交易单价为1204／分，2018年积分订单交易主要集中在1000元／分内，2019年近9成交易单价不高于500元。

上汽通用与武汉签约启动新平台建设。日前，武汉市人民政府与上汽通用汽车签署全新Ultium智能纯电平台项目的战略合作协议，标志着上汽通用汽车武汉分公司正式启动Ultium平台生产线及配套设施的投资建设。全新Ultium智能纯电平台整合了通用汽车26年的电气化经验和前瞻技术优势，由上汽通用汽车和泛亚汽车技术中心参与了该平台底层架构的同步设计开发。同时，依托上汽通用汽车高度本地化的业务链体系，相关车型零部件的本土化采购率预计超过95％。

理想汽车投资60亿元接手北京现代第一工厂。理想汽车的全球旗舰工厂将落户在北京的顺义区。依托原北京现代一工厂厂房及土地资源，理想北京顺义工厂总投资将高达60亿元，旨在打造数字化、柔性化智能制造工厂，开展整车、核心零部件、自动驾驶等关键技术研发，将配套自动驾驶、人工智能、大数据、工业互联网等科技人才2000人以上。该项目计划于2023年投产，2024年工业产值达到300亿元。

日产计划在英国建年产20GWh电池工厂。近日，日产计划将在英国建设电池超级工厂。预计新工厂将会在2024年投产，初期年产量6GWh，项目最终完成后年产量将达到18GWh至20GWh。目前日产正在与英国政府进行“高级会谈”，并有望在未来几个月内正式宣布讨论结果。

8．2 光伏

四部委：支持数据中心采用建设分布式光伏等方式提升可再生能源电力消费。国家发改委、中央网信办、工信部、国家能源局日前联合发布关于印发《全国一体化大数据中心协同创新体系算力枢纽实施方案》的通知，通知中称，支持数据中心集群配套可再生能源电站。扩大可再生能源市场化交易范围，鼓励数据中心企业参与可再生能源市场交易。支持数据中心采用大用户直供、拉专线、建设分布式光伏等方式提升可再生能源电力消费。

山东：“十四五”规划（征求意见稿）2025年可再生能源发电装机、光伏发电装机各达到85GW、52GW。近日山东能源局发布了《山东省能源发展“十四五”规划（征求意见稿）》。其中指出，到2025年，可再生能源发电装机达到82GW左右。实施可再生能源倍增行动计划，以光伏发电、风电为重点，以生物质、地热能、海洋能等为补充，重点推进工业厂房、商业楼宇、公共建筑等屋顶光伏建设，优先发展“自发自用”分布式光伏。到2025年，光伏发电装机达到52GW。

福建：推动建设海上漂浮式光伏项目力争增加700MW。近日，福建省人民政府公布《关于印发加快建设“海上福建”推进海洋经济高质量发展三年行动方案（2021—2023年）的通知》。光伏方面，《通知》提出培育“渔光互补”光伏产业。利用海上养殖场水面，推动建设漂浮式太阳能光伏发电项目，实现水上发电、水下养殖“渔光互补”，力争增加装机700MW。

浙江新能成功上市：“十四五”将新增10GW可再生能源装机。5月25日，浙能集团下属的新能源板块公司——浙江省新能源投资集团股份有限公司（简称“浙江新能”）成功登陆上交所主板，成为浙能集团旗下第四家上市的公司。公司代码600032，发行价3．51元／股，发行市盈率30．03倍。此次上市浙江新能发行了为2．08亿股股票，占总股本的10％，财通证券是其上市保荐机构。浙江新能董事长吴荣辉在接受采访时表示“十四五”期间，浙江新能提出要新增可再生能源装机10GW的目标，主攻方向是风电、光伏发电和水力发电。

8．3 风电

山东：“十四五”规划（征求意见稿）2025年风电装机达到25GW。近日山东能源局发布了《山东省能源发展“十四五”规划（征求意见稿）》。其中风电将以海上风电为重点，积极开发渤中、半岛北、半岛南三大片区海上风电资源，重点打造千万千瓦级海上风电基地。到2025年，风电装机达到25GW。截止2020年12月底，山东的累计风电装机达17．4GW，十四五期间要新增约7．6GW。

天顺风能旗下签署濮阳源网荷储一体化项目合作协议并设立合资公司。基于聚焦于新能源主业的战略规划和经营发展的需求，近日，天顺风能（苏州）股份有限公司全资子公司上海天顺风能清洁能源开发有限公司与河南华濮产业发展投资有限公司为推进濮阳县产业集聚区源网荷储一体化项目签署了《合作协议》，并设立孙公司濮阳天顺华濮绿能产业科技有限公司，合资公司注册资本为5亿元。

华能－海装联合研制5MW海上风电机组下线国产化率超95％。5月22日，中国船舶集团海装风电股份有限公司国产化海上风电机组下线仪式在江苏如东基地隆重举行。该机组一级部件100％国产，所有元器件级零件国产化率超过95％。中国海装8MW、10MW风电机组已获认证，将于2021年下半年完成吊装，将为中国海装大兆瓦机组产业化添上浓墨重彩的一笔。

全球首台抗台风型漂浮式海上机组下线。5月26日上午，全球首台抗台风型浮式海上风电机组在广东阳江海上风电产业基地装配完成并测试下线。标志着我国浮式海上风电关键技术实现新的突破，为深远海风电规模化、经济性开发奠定坚实基础。

8．4 核电

国内首套海阳一期核能对外供热450万平热网加热器设备完工发运。5月22日，东方电气集团东方锅炉股份有限公司设计、制造的国内首套海阳一期核能对外供热450万平热网加热器设备在德阳制造基地制造完工发运。该项目是国内首个核能对外供热450万平示范项目，是“十四五规划”明确提出的开展山东海阳等核能综合利用示范工程，意义重大。不仅是核能综合利用逐渐成为新亮点的象征，也是我国核能产业开辟新跑道，探索新路径的重要标志。

中广核与咸宁核蓄风光储千万千瓦级清洁能源大基地合作落地。5月20日，湖北咸宁市与中国广核集团有限公司签订战略合作框架协议，合力打造咸宁千万千瓦级核蓄风光储一体化清洁能源大基地。根据合作协议，中国广核集团将在咸宁投资建设总装机超过10GW的风电、光伏、抽水蓄能、储能等清洁能源项目，双方将进一步加强在生态环保、核技术应用等领域的深度合作，全面打造千万千瓦级核蓄风光储一体化咸宁清洁能源大基地。

日本IHI公司向美国SMR项目投资2000万美元。2021年5月26日，美国福陆集团（Fluor）发布声明称，日本重工业制造商IHI公司将向NuScale电力公司的小型模块化反应堆（SMR）项目投资2000万美元，未来或追加2000万美元投资。福陆是NuScale主要投资商。IHI将成为福陆全球制造合作伙伴，并有机会在NuScale小型堆项目中提供设计和制造服务。

8．5 储能

浙江将启动第三方独立主体参与电力辅助服务，储能最高补1元／kWh。5月20日，浙江能监办发布关于征求《浙江省第三方独立主体参与电力辅助服务市场交易规则（试行）（征求意见稿）》意见的函，其中电储能、虚拟电厂等可参与，在高峰电价时段参与调峰、填谷补偿价格上限分别为0．5元／kWh，储能参与充放电一次最高可获1元／kWh补偿。

陕西鼓励储能参与2021年电力需求响应，最高补贴35元／kW·次。5月21日，陕西省发改委印发《2021年陕西省电力需求响应工作方案》，方案指出陕西省2021年在不考虑跨省外送，预留100万千瓦事故备用的情况下，夏季高峰时段电力缺口150万千瓦，冬季高峰时段电力缺口290万千瓦，电力保障形势较为严峻。鼓励具备条件的电能替代用户、储能（热）用户、电动汽车充电服务用户参与需求响应。其中紧急性削峰需求响应补贴最高35元／kW·次，经济性非居民需求响应补贴最高15元／kW·次。

中国电建中标世界首台套百兆瓦先进压缩空气储能项目。5月16日，中国电建水电四局与上海巨人能源科技有限公司正式签署《百兆瓦先进压缩空气储能EPC总承包合同》，标志着水电四局正式中标目前世界首台套空气压缩储能项目。该项目建设规模为100兆瓦／400兆瓦时，于2018年获批国家可再生能源示范区示范项目，并获得国家可再生能源示范区产业创新发展专项及中国科学院A类先导专项重点支持。项目建成后，将成为国际首套100兆瓦新型压缩空气储能系统。

上市公示公告

9．1 主营业务动态

05－29

晶澳科技：晶澳太阳能科技股份有限公司下属全资子公司东海晶澳太阳能科技有限公司与江苏中能硅业科技发展有限公司于2021年5月27日签署《多晶硅购销框架合作协议》，东海晶澳于2021年7月1日至2026年6月30日期间向江苏中能采购颗粒硅，预计总采购量约14．58万吨，实际采购价格采取月度议价方式，具体数量和价格以每月达成的《合同确认单》为准。

赣锋锂业：江西赣锋锂业股份有限公司收到全资子公司Ganfeng Lithium Netherlands Co．， B．V．的控股子公司阿根廷Minera Exar S．A．的通知，其旗下Cauchari－Olaroz锂盐湖项目一期年化设计产能4万吨电池级碳酸锂项目目前进展顺利，计划于2022年年中开始生产。同时，考虑到Cauchari－Olaroz锂盐湖项目丰富的锂资源储备，并基于对国内外高端锂盐产品市场需求增长前景的判断，Minera Exar决定启动对Cauchari－Olaroz锂盐湖项目二期扩产可行性的评估，并初步计划二期扩产产能为不低于2万吨碳酸锂当量。

赣锋锂业：江西赣锋锂业股份有限公司于2021年5月28日召开的第五届董事会第二十六次会议审议通过了《关于全资子公司赣锋国际投资新加坡SRN公司可交债涉及矿业权投资的议案》，同意公司全资子公司赣锋国际有限公司以自有资金1，500万美元投资新加坡上市公司Silkroad Nickel Ltd．，上市公司层面的可交债，利息为7％，期限3年。该可交债以SRN持有红土镍资产的全资子公司FE Resources Pte． Ltd100％股权作为担保。于投资生效6个月后，公司有权将持有的可交债权益100％转换为FE公司25％的股权。转股同时，公司有权以额外1，500万美元对价，增持FE公司股权至50％。如行使权利，赣锋国际将以累计3，000万美元的对价，获得FE公司50％的股权。

星源材质：深圳市星源材质科技股份有限公司为进一步完善公司产能布局，满足客户产能配套需求，结合行业发展趋势及公司战略规划，公司拟在南通经济技术开发区投资建设锂电池隔膜的研发和生产项目，该项目拟投资总额为人民币100亿元。公司于2021年5月28日召开第五届董事会第八次会议、第五届监事会第七次会议，审议通过了《关于拟对外投资的议案》。本次投资事项尚需提交股东大会审议。

泰胜风能：上海泰胜风能装备股份有限公司2021年5月28日召开的第四届董事会第十六次会议以12票同意、0票反对、0票弃权审议通过了《关于控股子公司开展融资租赁业务的议案》，同日第四届监事会第十三次会议也审议通过了该议案。基于相关风电场项目的建设资金需求，公司控股子公司泰胜风能（嵩县）新能源开发有限公司拟与华能天成融资租赁有限公司签订融资租赁协议，融资金额不超过人民币27，000万元，租赁期限3＋12年（12年为可选租赁期限），并由泰胜风能及相关控股子公司为该融资租赁事项提供担保。

05－28

天赐材料：2021年5月27日，广州天赐高新材料股份有限公司全资子公司宁德市凯欣电池材料有限公司与宁德时代新能源科技股份有限公司签订了《物料供货框架协议》，约定在协议有效期内（自协议生效之日起至2022年6月30日），宁德凯欣向宁德时代供应预计六氟磷酸锂使用量为15，000吨的对应数量电解液产品。

05－27

赣锋锂业：近日，公司收到全资子公司上海赣锋的通知，上海赣锋已完成Bacanora公司支付股权交易对价和股权交割工作。本次交易完成前，上海赣锋持有Bacanora 17．41％股权（因其他股东认购Bacanora新增发行股份并先于上海赣锋完成股权交割，导致上海赣锋持有Bacanora的股权由25．74％稀释至17．41％）；本次交易完成后，上海赣锋持有Bacanora 28．88％股权。

亿纬锂能：近日惠州亿纬锂能股份有限公司子公司湖北亿纬动力有限公司LF280K储能电芯获得了祐力（中国）投资有限公司出具的UL9540A测试报告。作为亿纬动力扩展海外市场，尤其是北美电网级应用市场的储能电芯LF280K产品，上述UL9540A测试报告的获得，可有效降低客户在全美各地AHJ监管部门进行许可证审批时的风险，从而助力亿纬动力更好地开拓国际储能市场，对扩大产品国际影响力和海外市场业务具有积极作用，短期内不会对公司的生产经营产生重大影响。

中利集团：近日江苏中利集团股份有限公司下属全资子公司苏州腾晖光伏技术有限公司与国家电投集团湖北绿动新能源有限公司签订《战略合作协议》。双方充分发挥彼此在品牌、资金、资源、技术、产品等方面的优势，秉承共同参与开拓国内新能源市场的宗旨，开展全方位的合作，积极探索符合双方产业发展和利益的创新合作开发模式，进一步加强和巩固双方在新能源行业的市场竞争力。

05－26

宁德时代：宁德时代新能源科技股份有限公司于2021年5月24日与博裕天宁（厦门）股权投资有限公司、博裕安华（厦门）股权投资合伙企业（有限合伙）、淳裕（厦门）股权投资合伙企业（有限合伙）及上海国泰君安创新股权投资母基金中心（有限合伙）共同签署了《博裕四期（厦门）股权投资合伙企业（有限合伙）有限合伙合同》，宁德时代作为有限合伙人参与投资“博裕四期（厦门）股权投资合伙企业（有限合伙）”。截至基金完成首次交割，基金认缴出资总额为人民币422，010万元，其中本公司作为有限合伙人认缴出资30，000万元，持有基金7．11％的认缴出资。

璞泰来：近日，本公司对标的公司乳源东阳光氟树脂有限公司相关审计及评估工作已完成，双方就增资标的公司事宜达成协议。公司本次以19，200万元增资乳源东阳光氟树脂有限公司，取得标的公司60％股权；其中，7，500万元计入注册资本，11，700万元计入资本公积。

05－25

特锐德：近日，中国华能集团有限公司近期在其电子商务平台公示了中国华能集团有限公司2021年度新能源升压站设备框架协议采购的中标情况，青岛特锐德电气股份有限公司为其部分项目中标候选人。特锐德本次成功中标的是中国华能集团有限公司2021年度新能源升压站设备框架协议预制舱采购及安装调试（北区）标段，本标段中标的预估容量为2200MVA，占中国华能本次预制舱模块化变电站集中采购总招标量的55％，预计中标金额约2．1295亿元。该项目金额（除税后）约占公司最近一期经审计年度销售收入的2．54％，具体金额以后续签订的合同为准。

三星医疗：宁波三星医疗电气股份有限公司及其全资子公司宁波奥克斯高科技有限公司分别在国网浙江省电力有限公司2021年第一次配网物资协议库存招标采购项目中被推荐为中标候选人，预计合计中标总金额约为10，289．96万元。

特变电工：为抢抓市场机遇，加快风光资源的开发，公司控股公司特变电工新疆新能源股份有限公司建设佛子山一期100MW项目总投资42，201．14万元、净潭100MW项目总投资43，101．23万元、张北一期100MW风电项目总投资80，176．56万元、张北二期100MW风电项目总投资76，510．37万元、潜江渔洋100MW项目总投资42，107．30万元。上述项目均已经相关发展和改革委员会或行政审批局核准或备案。

05－24

亿纬锂能：惠州亿纬锂能股份有限公司于2021年5月23日召开的第五届董事会第三十次会议审议通过了《关于子公司亿纬亚洲拟签署＜印尼华宇镍钴红土镍矿湿法冶炼项目合资协议＞并向合资公司提供财务资助的的议案》，同日亿纬锂能全资子公司亿纬亚洲有限公司与永瑞控股有限公司、Glaucous International Pte．Ltd、华友国际钴业（香港）有限公司和LINDO INVESTMENT PTE． LTD．签署《印尼华宇镍钴红土镍矿湿法冶炼项目合资协议》，协议各方同意在印度尼西亚哈马黑拉岛Weda Bay工业园区，建设红土镍矿湿法冶炼项目，并在印尼组建合资公司实施本项目，本项目规模为年产约12万吨镍金属量的产品和约1．5万吨钴金属量的产品。为支持本项目的建设和运营，亿纬亚洲拟向合资公司提供股东借款，除亿纬亚洲之外合资公司其他股东应向亿纬亚洲质押其持有合资公司的股权。

亿纬锂能：为拓宽融资渠道，优化融资结构，惠州亿纬锂能股份有限公司子公司湖北亿纬动力有限公司根据实际经营需要拟以部分设备等资产分别与建信金融租赁有限公司开展售后回租融资租赁业务，融资额度不超过人民币3亿元，期限三年；公司子公司荆门亿纬创能锂电池有限公司拟以部分设备等资产与建信租赁开展售后回租融资租赁业务，融资额度不超过人民币2亿元，期限三年。由亿纬锂能股份有限公司为上述业务提供连带责任担保。

华友钴业：2021年5月23日，公司全资孙公司华友国际钴业与永瑞、Glaucous、亿纬亚洲、LINDO签订了《印尼华宇镍钴红土镍矿湿法冶炼项目合资协议》，公司拟通过华友国际钴业与其他合资方设立合资公司华宇公司。合资公司拟在印度尼西亚Weda Bay工业园区建设红土镍矿湿法冶炼项目，项目生产规模为年产约12万吨镍金属量和约1．5万吨钴金属量的产品。本项目建设总投资约为208，000万美元（1，337，440万元），合资公司成立时的授权资本为1，000万美元（6，430万元），其中华友国际钴业认缴出资200万美元，持股比例为20％。

中来股份：2021年5月22日，苏州中来光伏新材股份有限公司、全资孙公司山西华阳中来光电科技有限公司与山西转型综合改革示范区管理委员会签署了《项目投资协议》，山西华阳中来拟在山西投资新能源产业光伏项目，建设年产16GW高效单晶电池智能工厂项目，项目计划总投资约56亿元人民币，项目将分期建设，其中一期建设8GW（建设期24个月），一期投资金额约30亿元，资金来源为公司自有资金及自筹资金。

华友钴业：浙江华友钴业股份有限公司拟向杭州鸿源股权投资合伙企业（有限合伙）购买其持有的天津巴莫科技有限责任公司38．6175％的股权（以下简称“标的资产”），标的资产的交易价格为135，120．00万元。本次交易项下的股权交割完成日起，浙江华友控股集团有限公司将持有的巴莫科技26．4047％的股权对应的表决权等权利委托给华友钴业行使，华友钴业合计控制巴莫科技65．0222％的表决权。

9．2 发行股票债券、授信担保、闲置资金管理

05－29

赣锋锂业：江西赣锋锂业股份有限公司于2021年5月28日召开的第五届董事会第二十六次会议审议通过了《关于使用银行承兑汇票支付募集资金投资项目款项并同时以募集资金等额进行置换的议案》，为提高资金使用效率，降低资金使用成本，更好地保障公司及股东利益，同意公司使用银行承兑汇票支付募集资金投资项目中涉及的款项支付，并从募集资金专户划转等额资金至一般账户。

星源材质：近日公司收到与乙方签订的《代理进口合同》合同编号：HSNEM 2021－001），约定公司和合肥国轩高科动力能源有限公司对甲方履行本协议提供不可撤销的连带保证担保，保证期间为甲方全部债务履行期间届满后两年。

国轩高科：国轩高科股份有限公司与中国农业银行股份有限公司合肥新站高新区支行于近日签署了《最高额保证合同》（合同编号：34100520210001951），公司为全资子公司合肥国轩高科动力能源有限公司融资授信提供连带责任保证担保，担保金额不超过人民币24，000万元，保证期间为合肥国轩与农行高新区支行签署的业务合同（以下简称“主合同”）约定的债务履行期限届满之日起三年。

05－28

昇辉科技：公司于近日与广发银行股份有限公司佛山分行签订《最高额保证合同》，约定公司为昇辉控股向广发银行申请的一系列授信业务合同提供连带责任保证担保，担保的债权本金金额为人民币18，000．00万元。

东方日升：截至2021年5月28日，公司在本公司第三届董事会第十五次会议、2020年年度股东大会审议通过的《关于预计公司及下属公司担保额度的议案》中，公司为合并报表范围内下属公司提供担保额度已累计使用65，000万元人民币，下属公司之间互相担保额度已累计使用0万元人民币。公司及控股子公司累计对外担保总额度（约为2，160，119．80万元人民币（以2021年5月28日的汇率计算），占2020年末公司经审计总资产和净资产的比例为74．69％和255．85％。

通裕重工：通裕重工股份有限公司于近日收到了公司与兴业银行股份有限公司济南分行签署的《保证合同》，公司为全资子公司山东信商物资有限公司在兴业银行济南分行办理的融资业务提供1，000万元担保。

隆基股份：隆基绿能科技股份有限公司第四届董事会2021年第八次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，公司拟使用部分闲置募集资金不超过18亿元暂时用于补充流动资金，主要用于日常生产经营，使用期限自公司董事会审议批准之日起不超过12个月。

05－27

节能风电：2021年5月26日，中节能风力发电股份有限公司收到中国证券监督管理委员会《关于核准中节能风力发电股份有限公司公开发行可转换公司债券的批复》，核准公司向社会公开发行面值总额30亿元可转换公司债券，期限6年。

正泰电器：为促进浙江正泰电器股份有限公司分布式光伏业务的发展，公司控股子公司正泰安能拟与浙商银行股份有限公司温州乐清支行签订《合作协议》，由上述贷款行为符合光伏分布式电站安装条件的个人和小微企业（以下简称“借款人”）提供贷款，预计新增贷款额度为人民币5亿元，贷款专项用于支付借款人向正泰安能及其子公司或正泰安能及其子公司指定的合作经销商购买建设分布式光伏电站的货款，并以光伏电站并网发电所产生的电费收入、补贴收入（如有）作为主要还款来源。正泰安能以实际发生的贷款余额为限为借款人提供本息全程连带责任保证，预计新增担保总额不超过人民币5亿元。

05－26

阳光电源：发布《2021年度想特定对象发行A股股票募集说明书（申报稿）》，向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过415，592．00万元，扣除发行费用后拟用于年产100GW新能源发电装备制造基地项目、研发创新中心扩建项目、全球营销服务体系建设项目及补充流动资金项目。

当升科技：发布《向特定对象发行股票并在创业板上市募集说明书（申报稿）》，向特定对象发行募集资金总额不超过464，500．00万元（含本数），扣除发行费用后拟将全部用于锂电新材料产业基地二期工程项目、江苏当升锂电正极材料生产基地四期工程项目、锂电新材料研究院项目及补充流动资金项目。

拓日新能：深圳市拓日新能源科技股份有限公司鉴于公司生产经营实际需求，向兴业银行股份有限公司深圳分行申请综合授信，额度为人民币肆亿元整。公司的全资子公司乐山新天源太阳能科技有限公司为以上综合授信提供抵押及保证担保。

璞泰来：近日，本次因公司全资子公司江西紫宸、宁德卓高融资授信事宜，公司与中国进出口银行江西省分行、九江银行股份有限公司奉新支行、中国建设银行股份有限公司宁德东侨支行分别签订了《最高额保证合同》；本次公司为江西紫宸提供担保金额分别为50，000万元、25，000万元，为宁德卓高提高担保金额为12，000万元。本次担保事项后，扣除已履行到期的担保，公司已累计向全资子公司江西紫宸提供担保金额为228，900万元，向全资子公司宁德卓高提高担保金额为40，000万元。2021年至今公司累计向全资子公司江西紫宸提供担保金额为125，000万元，向全资子公司宁德卓高提高担保金额为20，000万，均在公司股东大会批准的担保额度范围内。

05－25

星源材质：深圳市星源材质科技股份有限公司于2021年4月26日召开第五届董事会第七次会议和第五届监事会第六次会议，审议通过了《关于使用部分暂时闲置自有资金进行现金管理的议案》，在不影响公司正常经营的前提下，同意公司及控股子公司使用不超过4亿元人民币的暂时闲置自有资金进行现金管理，使用期限自公司董事会审议通过之日起12个月内有效。自2020年4月30日起至2021年5月24日，公司使用闲置自有资金进行现金管理的发生额已累计达到人民币30，000万元。

协鑫集成：协鑫集成科技股份有限公司为提高资金的使用效率、提升公司的经营效益，在保证满足募集资金投资项目建设的资金需求、保证募集资金投资项目正常进行的前提下，根据《深圳证券交易所上市公司规范运作指引》和公司《募集资金管理制度》的相关规定，公司拟使用部分闲置的募集资金不超过88，000万元进行现金管理，购买安全性高、流动性好的保本型产品（包括但不限于人民币协定存款、七天通知存款、定期存款、结构性存款或其他保本型理财产品等），使用期限自本次董事会审议通过起不超过12个月，资金在上述额度内可以滚动使用。

特变电工：公司为安哥拉财政部在中国工商银行股份有限公司与中国民生银行股份有限公司上海自贸试验区分行组成的银团贷款及相应利息提供2，995．02万美元的连带责任担保。截至目前公司对安哥拉财政部无担保。增加对安哥拉财政部的担保后，公司及控股子公司对外担保总额为603，280．38万元，占公司2020年12月31日归属于上市公司股东净资产的16．04％。

05－24

亿纬锂能：惠州亿纬锂能股份有限公司于2021年5月23日召开的第五届董事会第三十次会议审议通过了《关于对子公司提供担保的议案》，公司子公司湖北亿纬动力有限公司拟以部分设备等资产与建信金融租赁有限公司开展售后回租融资租赁业务，融资额度不超过人民币30，000万元，期限三年；公司子公司荆门亿纬创能锂电池有限公司拟以部分设备等资产与建信金融租赁有限公司开展售后回租融资租赁业务，融资额度不超过人民币20，000万元，期限三年；亿纬动力拟向中国农业银行股份有限公司荆门掇刀支行申请不超过人民币30，000万元的综合授信额度，授信期限一年；拟向平安银行股份有限公司武汉分行申请不超过人民币90，000万元的项目贷款，贷款期限五年。

华友钴业：浙江华友钴业股份有限公司拟将其全资孙公司华友国际钴业（香港）有限公司持有的合资公司华宇镍钴（印尼）有限公司（英文名称为“PT Huayu Nickel Cobalt”）20％的股权质押给亿纬亚洲有限公司，为合资公司华宇镍钴（印尼）有限公司借款质押提供担保。

9．3 股东增减持、员工持股、股权回购

05－29

比亚迪：比亚迪股份有限公司近日收到董事夏佐全先生出具的《关于拟减持公司股份告知函》，公司董事夏佐全先生持有本公司94，577，432股A股，占本公司总股本比例3．31％，其中，无限售条件流通股为23，644，358股，限售股为70，933，074股。本次拟减持不超过12，000，000股A股，占其所持本公司A股总股数的比例不超过12．69％，占本公司总股本比例不超过0．42％。

比亚迪：比亚迪股份有限公司近日收到公司持股5％以上的股东融捷投资控股集团有限公司函告，获悉其将所持有本公司的部分股份办理解除质押手续。融捷投资控股集团持有本公司股份数量为155，149，602股，持股比例为5．42％。本次解除质押前，融捷投资控股集团持有本公司股份累计质押数量为31，053，252股。本次解除质押后，融捷投资控股集团持有本公司股份累计质押数量为30，483，252股，占其持有股份总数的19．65％，占本公司总股本的1．07％。

湘电股份：公司控股股东湘电集团有限公司持有湘潭电机股份有限公司股票180，990，081股，占公司股份总数的15．67％，本次质押后，湘电集团累计质押公司股份数量为177，000，000股，占其持有公司股份数量的97．80％，占公司总股本的15．33％。公司控股股东湘电集团及其一致行动人合计持有公司股份526，320，698股，占公司总股本的45．57％；本次质押后，湘电集团及其一致行动人累计质押股份数量为177，000，000股，占其所持有公司股份总数的33．63％，占公司总股本的15．33％。

万马股份：浙江万马股份有限公司以公司现有总股本剔除已回购股份30，330，762．00股后的1，005，158，336．00股为基数，向全体股东每10股派0．35元人民币现金（含税），不送红股，不以公积金转增股本，共计派发35，180，541．76元。

振江股份：江苏振江新能源装备股份有限公司于2021年5月12日召开第三届董事会第五次会议，审议通过了《关于对公司第一期限制性股票激励计划的部分激励股份进行回购注销的议案》。根据公司有关规定，董事会将对40名激励对象已获授但未解除限售的限制性股票合计1，205，000股进行回购注销，回购价格为20．09元／股。实施回购注销上述限制性股票1，205，000股后，公司注册资本将由人民币126，836，400．00元变更为人民币125，631，400．00元，公司股本数将由126，836，400股变更为人民币125，631，400股。

东尼电子：浙江东尼电子股份有限公司近日收到控股股东、实际控制人沈新芳先生的通知，获悉其所持公司的部分股份已于2021年5月27日解除质押。沈新芳先生持有本公司股份74，970，000股，占公司总股本的35．21％。沈新芳先生本次解质股份442，478股，占其持有股份总数的0．59％，占公司总股本的0．21％。本次解除质押后，沈新芳先生声誉被质押股份数量为28，080，000股，占其持有股份总数的37．45％，占本公司总股本的13．19％。

璞泰来：公司于2021年5月28日收到公司高级管理人员冯苏宁先生的《股份减持告知函》，截至2021年5月28日止，冯苏宁先生已通过集中竞价方式累计减持公司股份938，000股，占公司总股本694，439，710股的0．1351％。目前，冯苏宁先生仍持有公司股份2，849，956股，占公司总股本的0．4104％。冯苏宁先生的本次减持计划已完成。

05－28

汇川技术：深圳市汇川技术股份有限公司2020年年度权益分派方案以公司现有总股本剔除已回购股份0股后的1，719，723，440股为基数，向全体股东每10股派3．60元人民币现金（税），送红股0股，以资本公积金向全体股东每10股转增5股。分红前本公司总股本为1，719，723，440股，分红后总股本增至2，579，585，160股。

英可瑞：深圳市英可瑞科技股份有限公司2020年年度权益分派方案以公司现有总股本143，437，500股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增1．000000股。分红前本公司总股本为143，437，500股，分红后总股本增至157，781，250股。

欣旺达：欣旺达电子股份有限公司于2021年5月28日接到公司控股股东王明旺先生的函告，获悉其将所持有本公司的部分股份办理了质押及解除质押业务，王明旺先生本次质押股份700万股，占其所持股份比例的1．72％，占公司总股本比例0．44％；解除质押股份1100万股，占其所持股份比例2．71＆，占公司总股本比例0．70％。

积成电子：积成电子股份有限公司2020年度权益分派方案已获2021年5月17日召开的2020年度股东大会审议通过，本次利润分配方案以公司总股本511，804，800股扣减公司回购账户内不参与利润分配的回购股份7，712，526股，即504，092，274股为基数，向全体股东每10股派发现金0．30元（含税），共计派发15，122，768．22元人民币，不送红股，不进行资本公积金转增股本。

天融信科：天融信科技集团股份有限公司于2021年5月7日召开第六届董事会第十次会议和第六届监事会第五次会议，审议通过了《关于注销公司2019年股票期权与限制性股票激励计划部分股票期权的议案》，鉴于公司2019年股权激励计划授予股票期权的激励对象中，杨艳芳女士被选举为公司第六届监事会监事，62名激励对象因个人原因已离职，175名在职激励对象2020年个人绩效考核结果不是“A”，同意对上述63名激励对象已获授但未行权的1，364，160份股票期权予以注销，对上述在职且考核结果不是“A”的175名激励对象因个人绩效考核结果导致第二个行权期不能行权的324，975份股票期权进行注销，合计注销股票期权1，689，135份，占授予股票期权总量的5．6414％，约占公司目前总股本的0．1426％。2021年5月26日，经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审核确认，公司已完成上述1，689，135份股票期权的注销事宜。

05－27

和顺电气：公司于近日收到股东沈欣先生及其一致行动人杜杰先生、沈思思女士（以下合并简称：公司第二大股东）的通知，截至2021年5月26日，公司第二大股东的股份减持及被动变动比例超过1％。公司第二大股东通过竞价交易计划减持4，500，000股，实际减持671，100股，减持股数占总股本0．2643％。

先导智能：无锡先导智能装备股份有限公司于2021年5月13日召开2020年度股东大会审议通过《关于公司2020年度利润分配及资本公积金转增股本预案的议案》，本公司2020年度分红派息、转增股本方案为：公司拟向全体股东每10股派息人民币3元（含税），同时以资本公积向全体股东每10股转增6股。截至2020年12月31日，公司总股本为907，322，521股，以此计算合计拟派发现金红利272，196，756．30元（含税），合计转增股本544，393，512股。分红前本公司总股本为907，322，521股，分红后总股本增至1，451，716，033股。

中国广核：中国广核电力股份有限公司于2021年5月26日召开的2020年度股东大会、2021年第一次A股类别股东大会及2021年第一次H股类别股东大会，授予公司董事会一般性授权，由公司董事会在相关授权期间适时决定回购不超过公司已发行H股股份总额的10％，即回购限额为1，116，362，500股H股。

璞泰来：公司于2021年5月26日收到冯苏宁先生的《股份减持告知函》，截至2021年5月26日止，冯苏宁先生集中竞价减持股份数量已超过调整后的减持计划数量的半数。冯苏宁先生已坚持785，000股，减持比例0．1130％，当前持股数3，002，956股，当前持股比例0．4324％。

纽威股份：公司于近日接到控股股东纽威集团关于部分股份解除质押的通知，纽威集团本次解质股份7，800，000股，占其所持股份1．96％，占公司总股本1．04％；剩余被质押股份186，150，000股，剩余被质押股份占其所持股份46．70％，占公司总股本24．82％。

宏发股份：公司于2021年4月22日发布了《宏发股份有限公司股东集中竞价减持股份计划公告》（公告编号：2021－022），联发集团计划通过集中竞价方式减持宏发股份合计不超过7，440，000股，即不超过公司股份总数的1％，截至2021年5月25日减持数量已过半，累计减持4，180，200股，减持0．56％，当前持股数60，668，814股，当前持股比例8．15％。

05－26

运达股份：根据中国证监会《上市公司股权激励管理办法》、深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司有关规则的规定，浙江运达风电股份有限公司已完成了激励计划所涉及的限制性股票授予登记工作。

东方日升：东方日升新能源股份有限公司于今日接到控股股东林海峰先生的通知，获悉林海峰先生将其所持有的本公司部分股份解除质押。林海峰先生本次解除质押股份42，674，300股，占其所持股份16．22，占公司总股本4．73％。目前林海峰先生累计质押127，881，000股，占其所持股份48．60％，占公司总股本14．19％。

和顺电气：苏州工业园区和顺电气股份有限公司于近日收到公司股东肖岷先生、任云亚女士二人提交的《关于拟减持公司股份的告知函》。上述股东计划自本公告之日起十五个交易日后的六个月内，以集中竞价方式减持公司股份，合计减持公司股份不超过469，799股，占公司总股本比例为0．1850％，肖岷先生拟减持430，875股，占公司总股份0．1697％；任云亚女士拟减持38，924股，占公司总股份0．0153％。

中环股份：天津中环半导体股份有限公司2020年度权益分派方案已获2021年4月2日召开的2020年度股东大会审议通过，利润分配方案为：以2020年12月31日公司总股本3，032，926，542股为基数，向全体股东每10股派发现金人民币0．60元（含税），合计派发现金股利人民币181，975，592．52元；不送红股，不进行资本公积金转增股本。

天合光能：天合光能股份有限公司2020年度权益分派方案已获2021年4月20日的2020年年度股东大会审议通过，利润分配以方案实施前的公司总股本2，068，026，375股为基数，每股派发现金红利0．18元（含税），共计派发现金红利372，244，747．50元。

璞泰来：公司于2021年5月25日收到齐晓东先生、冯苏宁先生的《股份减持告知函》，截至2021年5月25日止，齐晓东先生、冯苏宁先生集中竞价减持股份计划的减持时间已过半。其中，齐晓东先生减持股份数量已超过调整后的减持计划数量的半数，截至2021年5月25日止，齐晓东先生本次减持计划剩余292，000股，已减持340，000股，减持比例0．0490％；当前持股13，383，400股，当前持股比例1．9272％。

科士达：深圳科士达科技股份有限公司根据股东大会及董事会审议通过的分配方案，以截至2020年12月31日总股本582，445，394股扣除公司回购专户持有股份220，300股后股本582，225，094股为基数，向全体股东每10股派2元人民币现金（含税），共计派发现金116，445，018．80元，不进行资本公积转增股本，不送红股。

比亚迪：比亚迪股份有限公司于近日收到公司持股5％以上的股东融捷投资控股集团有限公司（以下简称“融捷投资控股”）函告，获悉其将所持有本公司的部分股份办理质押及解除质押手续。融捷投资控股集团持有本公司股份数量为155，149，602股，持股比例为5．42％。本次质押／解除质押前，融捷投资控股集团持有本公司股份累计质押数量为31，756，552股。本次质押／解除质押后，融捷投资控股集团持有本公司股份累计质押数量为31，053，252股，占其持有股份总数的20．02％，占本公司总股本的1．09％。

福莱特：鉴于福莱特玻璃集团股份有限公司《福莱特玻璃集团股份有限公司2020年A股限制性股票激励计划》规定的预留部分限制性股票授予条件已经成就，根据公司2019年年度股东大会和2020年第一次A股类别股东大会、2020年第一次H股类别股东大会授权，公司于2021年5月25日召开第六届董事会第二次会议，审议通过了《关于向激励对象授予预留部分A股限制性股票的议案》，同意以2021年5月25日为授予日，以14．23元／股的授予价格向符合条件的3名激励对象授予70万股A股限制性股票。

中国核建：2021年5月25日，本公司召开第三届董事会第二十八次会议和第三届监事会第二十五次会议，审议通过了《关于回购部分限制性股票的议案》《关于注销部分限制性股票并减少注册资本的议案》和《关于修改＜公司章程＞的议案》，同意公司按照4．38元／股计息回购并注销已离职激励对象已获授但尚未解除限售的限制性股票合计692，200股。回购注销完成后，本公司的注册资本由 2，649，609，728元减少为2，648，917，528元，本公司的股份总数由2，649，609，728股减少为2，648，917，528股。

福斯特：福斯特集团于2021年5月25日通过大宗交易方式向“浙商资管聚金福斯特员工持股单一资产管理计划”减持1，310，000股公司股票，占公司总股本的0．14％，交易价格69．49元／股，交易总金额91，031，900元，公司当前持股数量460，766，296股，持股比例49．90％。

中闽能源：2021年5月25日，公司收到控股股东的一致行动人海峡产业投资基金（福建）有限合伙企业发来的《股份减持告知函》，海峡产业投资基金（福建）有限合伙企业因基金退出需要，于2021年5月10日至5月24日期间通过大宗交易方式累计减持公司股份17，070，000股，占公司总股本的1．01％。

05－25

鹏辉能源：广州鹏辉能源科技股份有限公司将2020年度利润分配及资本公积金转增股本方案调整为：以公司现有总股本剔除已回购股份后417，684，173股为基数（公司总股本419，542，740股，其中回购股份1，858，567股），向全体股东每10股派发现金红利0．999987元（含税），合计派发现金红利人民币41，767，874．31（含税），不送红股，不以资本公积金转增股本，剩余未分配利润结转以后年度分配。

欣旺达：欣旺达电子股份有限公司于2021年5月25日接到公司控股股东王明旺先生的函告，获悉其将所持有本公司的部分股份办理了质押业务。王明旺先生持有公司股份405，937，381股，持股比例25．79％。本次质押前质押股份数量为154，500，00股，质押后质押股份数量为161，500，000股，占其所持股股份39．78％，占公司总股本比例10．26％。

天融信：公司于近日收到持股5％以上股东郑钟南关于股份减持计划的书面通知。持天融信科技集团股份有限公司股份119，565，069股（占公司总股本10．10％）的股东郑钟南，因拟支付公司电线电缆业务重大资产出售暨关联交易对价款等个人资金需求，计划自本公告披露之日起的6个月内，以大宗交易方式减持公司股份数量不超过23，686，193股，即不超过公司总股本的2％；计划自本公告披露之日（不含）起15个交易日后的6个月内，以集中竞价交易方式减持公司股份数量不超过11，843，096股，即不超过公司总股本的1％。

05－24

欣旺达：根据公司《2019年限制性股票激励计划》的相关规定，对2019年限制性股票激励计划首次激励对象朱静、杜子博、彭娜娜、赵鹏程等共计46人已获授但尚未解锁的限制性股票691，460股按授予价格7．55元／股予以回购注销，应支付回购款人民币5，220，523元。对2019年限制性股票激励计划预留部分激励对象李伟华、王靖等共计9人已获授但尚未解锁的限制性股票127，000股按授予价格12．84元／股予以回购注销，应支付回购款人民币1，630，680元。本次共计应支付回购款人民币6，851，203元。本次回购注销的限制性股票数量为818，460股，占回购前公司总股本1，574，618，031股的0．052％。经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审核确认，公司上述限制性股票的注销事宜已于2021年5月24日完成。

亿纬锂能：惠州亿纬锂能股份有限公司于2021年5月23日审议通过了《关于第二期股权激励计划股票期权及限制性股票首次授予第四期、预留授予第三期条件成就的议案》，公司第二期股权激励计划股票期权及限制性股票首次授予第四期、预留授予第三期条件成就。本次可行权的首次授予股票期权数量为7，951，822份，占目前公司总股本比例的0．42％；可行权的预留授予股票期权数量为2，376，166份，占目前公司总股本比例的0．13％；本次可解除限售的首次授予限制性股票数量为946，174股，占目前公司总股本的比例为0．05％；本次可解除限售的首次授予限制性股票数量为103，661股，占目前公司总股本的比例为0．01％。

9．4 公司高层人事变动

05－29

中国一重：2021年5月29日，按照《公司章程》等相关法律法规的规定，中国第一重型机械股份公司第四届职工代表大会第二十一次团组长会议选举刘禹为公司第四届监事会职工代表监事，任期自2021年5月28日起至第四届监事会任期届满时止。

兰石重装：兰州兰石重型装备股份有限公司于2021年5月28日召开第四届董事会第十五次会议，公司董事会同意聘任张俭先生担任公司副总经理职务，任期至第四届董事会届满为止；同意张俭先生辞去公司财务总监职务；同意聘任胡军旺先生担任公司副总经理兼董事会秘书职务，任期至第四届董事会届满为止；同意聘任胡军旺先生担任公司副总经理兼董事会秘书职务，任期至第四届董事会届满为止。

05－28

太阳能：中节能太阳能股份有限公司第九届董事会届满，2021年5月27日，公司召开2020年年度股东大会审议通过了《关于选举第十届董事会非独立董事的议案》、《关于选举第十届董事会独立董事的议案》，公司第十届董事会成员：曹华斌、张会学、谢正武、齐连澎、卜基田、陈中一为公司第十届董事会非独立董事，安连锁、刘纪鹏、卢建平为公司第十届董事会独立董事。上述九名董事共同组成公司第十届董事会，任期自股东大会审议通过之日起三年。

通威股份：通威股份有限公司董事会于2021年5月27日收到董事段雍先生的辞职报告。因工作需要，段雍先生申请辞去公司董事及其他各项职务。段雍先生辞职后，将入职通威集团有限公司担任重要职务。

05－27

中国广核：2021年5月26日，中国广核电力股份有限公司召开2020年度股东大会，审议通过了《关于选举非独立董事的议案》和《关于选举独立董事的议案》，李明亮先生和邓志祥先生分别获委任为公司第三届董事会非独立董事和独立董事。李明亮先生同时担任公司董事会薪酬委员会委员和董事会核安全委员会委员，任期至第三届董事会届满之日止。

京运通：北京京运通科技股份有限公司于2021年5月26日召开第五届董事会第一次会议，会议选举冯焕培先生为公司第五届董事会董事长，任期与第五届董事会任期一致；继续聘任冯焕培先生为公司总经理，任期与第五届董事会任期一致。

05－25

汇川技术：深圳市汇川技术股份有限公司第五届董事会第一次会议审议通过了《关于聘任公司董事会秘书的议案》、《关于聘任公司证券事务代表的议案》。同意聘任宋君恩为公司董事会秘书，聘任陈茂蓉、范鑫为公司证券事务代表，任期与第五届董事会任期相同。公司原证券事务代表吴妮妮因任期届满后不再担任公司证券事务代表职务，经公司执行董事会任命吴妮妮为董事会秘书办公室主任，具体负责公司证券事务工作。

协鑫集成：协鑫集成科技股份有限公司董事会于近日收到独立董事王青先生递交的书面辞呈，王青先生因个人原因申请辞去公司独立董事及董事会专门委员会的相关职务，辞职后，王青先生将不再担任公司任何职务。截至本公告披露之日，王青先生未持有公司股票。鉴于王青先生的辞职将导致公司董事会中独立董事人数少于董事会成员的三分之一，根据《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》及《公司章程》等相关规定，王青先生的辞职申请应当在公司股东大会选举产生新任独立董事填补其空缺后方能生效。

05－24

中来股份：苏州中来光伏新材股份有限公司于2021年5月21日召开了第四届董事会第十二次会议，审议通过了《关于聘任公司董事会秘书的议案》，同意聘任李娜女士为公司董事会秘书，任期自本次董事会审议通过之日起至第四届董事会任期届满为止。

风险提示

新能源汽车销量不及预期；

新能源发电装机不及预期；

材料价格下跌超预期；

核电项目审批不达预期。

作者介绍

贺朝晖，申港证券研究所所长助理、电力设备与新能源首席分析师，清华大学工学学士、硕士，3年证券行业研究经验，7年能源产业工作经验，曾就职于东兴证券。

李灵雪，申港证券电力设备与新能源行业研究员，中国人民大学学士、法国蒙彼利埃一大硕士，能源经济专业毕业，2020年加入申港证券研究所，主要研究新能源汽车、光伏产业链。